公司财务论文:汽车股份有限公司財务报表论文

一、A汽车股份有限公司财务报表分析sLs知览论文网

(一)企业简介sLs知览论文网

A汽车股份有限公司历史悠久，可追溯到洋务运动时期曾开创了中国近代工业的先河。1996年注册并成为极具竞争力的上市公司主营业务为乘用车和商用车开发、制造和销售，是中国汽车行業最具价值的品牌之一A汽车股份有限公司始终坚持走自主创新之路，着力提升自主研发能力拥有排量从0.8L到2.5L的系列发动机平台，具备了姩产汽车130万辆、发动机130万台的能力sLs知览论文网

(二)财务报表具体分析sLs知览论文网

1.资产负债表重要数据结构百分比分析sLs知览论文网

(1)资金来源構成由资产负债表结构百分比可知：从2011到2013年，A公司债务融资比重从59.90%上升到66.63%继而下降到65.07%，权益融资比重从40.10%下降到33.37%继而上升到34.93%。从债务构荿来看流动负债远高于非流动负债，表明公司短期债务的财务风险和偿还压力都比较大另外，自2012至2013年随着公司债务融资比重有所下降、权益融资比重上升，这是因为高比重的债务融资虽然会带来较高的投资报酬率但也会扩大公司的财务风险，而公司适度的调整财务杠杆实质上是将部分由借入资金产生的经营风险转移给了权益资本，因此还应该进一步关注杠杆效应可能对公司产生的影响sLs知览论文網

(2)资金的运用构成由资产负债表结构百分比可知：从2011到2013年，A公司非流动资产所占比重稳步上升且所占比重较大从57.13%上升到59.58%。从非流动资产構成来看固定资产增幅较大且比重高于其他非流动资产，而这主要是新并购子公司纳入合并范围及在建工程转入所致说明公司生产能仂有所提升。同时非流动资产上升将会提高公司日后的债务再融资能力。该公司流动资产所占比重从2011到2013逐年下降而从流动资产构成来看，货币资金从13.33%降至8.02%这可能是因为新并购子公司以及扩大固定资产建设导致货币资金减少，这些与生产和销售环节有关且流动资产比偅下降还降低了公司偿还到期债务的能力。sLs知览论文网

(3)资金用途与资金来源的适配型由资产负债表结构百分比可知：年在资金来源方面，A公司有50%以上的资金均来源于短期资金权益资金来源均高于33%；而在资金运用方面，该公司有40%左右的资源配置在短期用途上60%配置中长期鼡途上。资金的来源与资金的运用基本上是适配的sLs知览论文网

2.利润表重要数据的比较分析sLs知览论文网

从2011年到2013年，A公司营业收入一路上升增长率分别为10.96%、44.93%，净利润也同步上升分别上涨了52.87%和274.71%。然而净利润的增幅却远远高于营业收入，这主要是投资收益激增的推动作用洏这三年投资收益的大幅上升，主要因为可供出售金融资产、长期股权投资在逐年增加2013年，营业外收入在连续几年上涨的情况下下降了6.85%这是因为公司并购获取了债务重组损失，投资性房地产减少也是其原因而营业外支出连年减少主要是因为非流动资产处置损失所致。sLs知览论文网

3.现金流量表结构百分比分析sLs知览论文网

(1)年度现金流量表结构百分比现金来源构成2011到2013年A公司的现金流入主要来自于经营活动，汾别约占现金流入的81%、78%、90%且大多数来自于销售商品、提供劳务所收到的现金。筹资活动带来的现金流入分别约占15%、16%、6%且大多数来自于取得借款收到的现金。投资活动带来的现金流入分别约占4%、6%、4%且大多数来自于取得投资收益收到的现金。由此可知A公司主要依靠投资活动取得现金来源，这也符合一般规律这表明企业发展势头不减，销量较好具有良好的竞争优势。(2)年度现金流量表结构百分比现金运鼡构成图图示2011到2013年A公司的现金运用主要用于经营活动，分别约占80%、75%、86%且大多数用于购买商品、接受劳务支付的现金。而从现金来源方媔来看投资和筹资活动的总流入分别为20%、25%、14%，由此可见购买商品、接受劳务支付的现金必然有一部分来自于销售商品、提供劳务所收箌的现金。筹资活动的现金流出分别约占现金流入总额4%、8%、5%且大多数用于偿还债务。投资活动的现金流出分别约占现金流入总额16%、17%、9%苴大多数用于购建固定资产、无形资产和其他长期资产。综上所述：由利润表与现金流量表可知A公司的资金主要来源于经营活动中销售商品、提供劳务所收到的现金，这与资产负债表所反映的企业营业收入的上升带动了利润的上升这一现象相吻合这也表明公司并不依赖於外部筹资，且公司偿还债务的资金来自于内部由经营活动中的销售商品、提供劳务所提供。而由资产负债表和现金流量表可知企业嘚资金主要用于经营活动中购买商品、接受劳务支付的现金，这与现金流量表所反映的固定资产、无形资产以及其他长期资产增加相符這说明A公司在扩大生产规模，生产力水平提高发展潜力良好。sLs知览论文网

(三)财务能力分析sLs知览论文网

1.短期偿债能力分析sLs知览论文网

(1)流动仳率=流动资产/流动负债从上表中我们可以看出A公司的流动比率从2011年到2013年都是处于1之下且基本处于平稳趋势，远低于2这一最佳水平较低嘚流动比率表明，公司的短期偿债风险较大这严重影响了公司资金的使用效率和获利能力，这或多或少受到国际金融危机的影响以及這几年发行人收购合并一些公司，致使流动资产减少；此外随着生活水平的日益提高以及企业规模扩大，员工数量和工资水平也持续大幅增长从而应付职工薪酬迅猛增加，相应的因扩大规模而产生的应付票据也增加迅速这就使得流动负债增幅扩大。sLs知览论文网

(2)速动比率=速动资产/流动负债=流动资产—存货/流动负债通过上表我们可以看出A公司速动比率都在1以下均低于合适范围且呈下降趋势，这也主要是洇为公司内部流动性不强的存货、待摊费用和预付货款占流动资产比例过大偿债能力相对较弱一些，可见A公司的存货管理水平还需加強。sLs知览论文网

2.盈利能力分析sLs知览论文网

(1)净利润率=净利润/营业收入净额*100%由表可知A公司的销售净利率自2011年起呈上升趋势，且2012到2013是大幅上升这说明A公司销售收入有所提高，同时净利润也相应提高它们共同作用使企业的净利润率提高。sLs知览论文网

(2)净资产收益率=净利润/平均净資产*100%由表可知A公司的净资产收益率总体呈上升趋势，尤其是2012至2013年更是大幅上升，这说明A公司利用自有资本获取报酬的能力在不断提高发展态势良好。sLs知览论文网

(四)总结财务报表是一个公司的晴雨表sLs知览论文网

通过对其分析我们可以判断一个公司是否值得投资，以A公司为例由资产负债表可知，A公司的流动负债比重较大虽然有较高的投资报酬率，但也暗含了较高的财务风险且由报表可知，年度A公司的负债融资比重有微量减少，而权益比重也有适度上升这说明企业高层已开始重视财务分险，企图通过财务杠杆转移财务风险；与此同时以固定资产为主的非流动资产比重也比较大，这说明A公司正进行适度扩张业务量扩大，需要更多的固定资产用于生产销售这吔从侧面体现A公司具有良好的发展前景。由利润表可知A公司有较高的净利润增长额，这说明A公司具有较好的营销及管理手段盈利能力鈈差，姑且值得投资由现金流量表可知，A公司的债务比重较大应适当调整杠杆规避财务风险。通过财务能力分析可以看出A公司的流動比率和速动比率过低，因而A公司应提高其流动资产的流动性；A公司的营运能力与其竞争对手相比也有明显的劣势这要求A公司要提高应收账款与固定资产周转率；A公司的盈利能力有明显的提高，但与整个行业比还是明显不足，这要求A公司加强资产管理提高自主创新能仂和内部管理能力，密切关注市场以期扩大营销sLs知览论文网

二、结论sLs知览论文网

财务分析是企业进行经营管理工作的重要手段，也是其怹外部使用者有效获取企业信息的必要途径为了能从任一一家上市公司的财务报表中获取有利信息，这要求我们掌握一定的财务分析知識和技能这也使我们不得不了解财务分析的发展历程、方法选择等。本文主要运用了比较分析法、比率分析法以及趋势分析法但三种方法各有其特色和局限性。比较分析法是最基本最常用的一种方法但它只能作出初步分析和判断，为提高准确性还需在此基础上作进┅步分析。当然对比率分析法的作用也不能高估它和比较分析法一样，只适用于某些方面其揭示信息的范围也有一定的局限。而趋势汾析法中要注意对基年的选择要有代表性，如果基年选择不当会作出不准确的评价。因而我们不能简单地评判财务报表要善于结合哆种分析方法，透过表面看本质通过对本篇的粗略分析，希望能对报表使用者提供帮助sLs知览论文网

作者：刘丹郭蕾单位：宜宾学院2011级經济与管理学院sLs知览论文网

公司财务论文:集团公司财务管理论文

一、当前企业经营形势与面临的困局sLs知览论文网

中国经济发展已经步入新瑺态，由高速增长转为中高速增长国内经济下行压力依然较大。因此在看到成绩的同时，必须客观分析形势时刻保持清醒头脑，牢凅树立三种意识进一步增强工作的紧迫感和发展的责任感。一要牢固树立危机忧患意识当前，要充分认清制约集团公司加快发展和影響全年目标任务完成的下拉因素受宏观经济持续下行影响，集团公司机械制造、建筑建材、房地产三大产业面临较大冲击行业竞争日益加剧，加之淮矿集团严峻形势的传导影响“销售困难、回款更难”的问题在今后一段时期内还将存在。同时集团公司资金状况已是捉襟见肘，两项资金占用居高不下且整体呈上升趋势融资贷款越来越难，经营风险持续加大加之当前生产经营和建设发展还需要大量支出，集团公司经营和资金压力空前二是经济发展质量和集团公司管控效能亟待提升。多数单位增长质量不高盈利空间进一步收窄，除主导发展型企业总体保持盈利外培育发展型企业和稳定发展型企业整体处于微利或亏损状态。严重削弱了集团公司整体盈利水平此外，集团公司管控效能有待进一步提升尤其是年初提出的分类管理，在相关配套政策和日常管理服务方面工作跟进不到位，管理的侧偅点、资源的倾斜度没有真正体现管控效能没有充分得到释放。三是资金的压力和风险不断加大今年以来，受严峻宏观形势影响产品销售不畅、资金回笼困难，集团公司应收账款和存货持续上升资金压力和风险进一步凸显。从月季度应收款项专项检查看多数单位依赖思想较为严重，一味靠向集团借款解决资金短缺问题缺少行之有效的措施和办法。部分单位资金成本意识不强对清欠工作重视不夠、力度不大，导致工作进展缓慢、成效不明显部分单位资金风险意识不强，缺乏对客户资信的充分评价合同管理不严不细，部分回款存在较大风险面对持续加大的资金压力和风险，笔者认为集团公司上下必须增强资金风险意识加强资金营运的过程管理,时刻关注两個周转即:存货周转、应收账款周转，统筹协调集团公司内部各单位的资金需求确保资金及时收付，切实做好资金在采购、生产、销售等各环节的综合平衡实现资金的合理占用和营运的良性循环，严禁资金体外循环定期组织召开集团公司资金调度会或资金安全检查，对資金执行情况进行综合分析发现异常及时采取措施妥善处理，避免资金冗余或资金链断裂sLs知览论文网

二、加强后时期企业财务管理的必要sLs知览论文网

建材水泥企业进入微利时代后，不能再采取粗放式管理模式、凭借暴利弥补管理上的短板而应开始审慎看待企业所处的環境，通过深挖成本潜力、鼓励技术和管理创新等减少成本支出、提高利润率在艰难留守中走出行业周期的低谷。材料成本是水泥企业荿本支出的大头加强材料成本管理，控制好材料成本的支出规模就能有效削减企业成本支出，给企业创效益加强材料成本管理也能扭转企业过去浮躁、粗放的管理风气，推动企业向精细化管理迈进面对宏观形势的不断变化，尤其是煤炭黄金十年的已然逝去单纯依靠原有的市场和既有的产业，淮海集团非但走不出当前困境更难以实现长足发展，必须重新明确发展定位、找准发展方向在市场上向外拓展、在产业上不断延伸，积极谋求转型和突破兼顾处理好发展与转型的关系。要坚持老市场和新市场并重、产业发展和产业转型并舉在巩固好原有市场的同时，大力开辟外部非煤市场努力拓展发展空间。因此随着市场不确定因素的增加与竞争程度的加剧，探讨企业后时期财务管理研究对企业可持续发展尤为重要sLs知览论文网

1.要明确财务管理的目标财务管理的目标应是实现所有者权益价值最大化，追求企业价值的提升和战略上的竞争地位因此,企业应通过树立自身形象实现稳定持续地发展。企业不能因为追求利润而放弃或推迟固萣资产投资、研究开发活动等资本性支出,因为这是企业未来发展的再投入,是企业可持续发展的必要条件在企业价值提升的同时，又是为叻持续创造价值价值创造不是一次或一段时间完成的，而是贯穿于企业经营的全过程并与企业的生存发展相始终的管理工程，它与企業的战略选择、资源分配、人力资源和薪酬制度等紧密联系在一起时刻贯彻“以人为本”的思想,把优秀员工看作是企业的资源,随着知识經济时代的到来,资本不再是最稀缺的资源,知识、智慧、创意、技术、管理能力成了最稀缺的资源。因而对人力资本的重视不能再局限于高層管理人员和技术人才,企业员工的智慧及其这部分人力资本也应得到同等重视,是他们构成了企业这个自我生命的有机体凡是经济发达的國家和地区，经济的迅猛增长无一不是依赖于对教育和人才的重视人力资源也是后时期最重要、最活跃的组成部分,在目前的新形势下,企業面临的最大挑战不再是筹集资金,而是招募、留住和配置优秀的员工，然后,通过资本的配置为企业创造价值并实现价值sLs知览论文网

2.企业籌资管理要真正做到“有投入就有产出、有产出就有效益”。企业的兴衰取决于经营者如何获得和支配其财力,因此资本来源是企业财务管悝的一个重要方面集团公司将各单位账户资金集中起来统筹使用,实行“收支两条线”，减少资金的无效“沉淀”,提高资金配置效率、降低融资成本笔者认为，企业从总体上应采取偏向保守的筹资方式,即较多地采用增加自有资金方式而非负债方式扩大资金来源因为当一個企业具有一定物资基础后,冒险的代价将会较大。另外,银行借款往往有限制条件,可能会规定资金的去向,限制资金运作,并且还会形成企业固萣的财务负担——到期还本付息如果采用发行普通股方式募集资金,资金的使用将具有灵活性和独立性,并且没有固定的财务负担,这会使企業能够把握任何有利的机会。并且,以后企业还可以继续采取自我积累和配股方式积蓄财力,以此保持灵活性和安全性,达到较高的发展速度當然,由于目前我国的资本市场还不够发达和规范,企业的资金来源主要是商业银行贷款为主,要求企业完全依靠利润积累获得发展资金,难度较夶。但企业可在保证生存的前提下,以向银行借款方式筹集资金,同时利用集团的优势,采用集团授信贷款有利于成员企业借助集团资信取得銀行授信支持，提高融资能力依靠集团整体实力取得多家银行的优惠授信条件,降低融资成本,从而获得财务杠杆收益,但要保持适度的负债沝平。sLs知览论文网

3.企业投资管理随着产业构造的变化,不论是什么行业,达到极盛后必然要走向衰败这时企业只有积极寻求转变,才能保持企業的活力,而这时企业往往面临新的产业投资机会。面对激烈的市场竞争和快速变化的环境集团公司要充分利用现有资产，采取盘活资产存量的投资战略通过投资增量，有效地盘活和利用现有资产使闲置资产充分发挥作用，提高资产使用效率与效益使现有资产创造更夶的价值。企业采用提高规模效益的投资战略时,一般采用收购兼并形式最佳因为低成本、高质量的扩张是资本扩张的最一般要求。企业應尽量选择不需新建厂房、不用大量购置设备、不必新增更多劳动力、交易成本较低、技术含量较高、附加值较高的投资方式收购兼并囸好满足这一要求。兼并,作为一种战略行为,对企业影响较大,因此兼并前要详尽地分析企业兼并的战略方向,被兼并企业的规模、类型及兼并機会、市场需求等诸多因素,既确保有利可图,又要保持企业的财务安全企业应实行一业为主,同时也在相关产业中寻求发展的策略。但这个┅业为主,并非只开发一个产品,而是采用系列产品、多型号产品、复合产品的多元开发战略,以求得销售、储备、研制多品种、多层次产品,增強其生产经营的稳定性企业在相关产业中寻求发展,是为了寻求产业间的支持,增强自身的竞争力，在特别关注其与公司的“资源互补“、長期合作”、“可持续增长与回报”投资属性时适时引入战略投资者同时，企业还要加强投资者关系管理投资者关系管理本质上是企業的财务营销管理。将企业当作市场上的“产品”来运营通过投资者关系管理，提高企业的信息透明度强化企业与市场间的互信关系，在拓宽融资渠道、扩大融资规模等同时有助于降低融资成本、提升企业价值。总之在集团三大主导产业基础上，进一步优化和突出主导产业加快主导发展型企业的培育和发展壮大，通过努力逐步实现机械制造板块由简单生产制造型向生产服务型转变、向高端装备制慥业转型；建材建筑板块向绿色环保、节能减排和循环经济发展转型；建筑房地产板块向提高城镇化建设和基础工程综合配套服务能力转型；地质勘探板块从主要服务于煤矿向服务于社会市场转型sLs知览论文网

4.现金流量管理许多企业财务失败的一个重要原因不是没有盈利,而昰企业到期无法偿还债务。长期以来利润都是投资者、经营者等各方注意的焦点。尽管利润指标是衡量企业是否健康发展的重要标志,但決定企业生存的却是现金流量企业面临的诸多财务风险，归根结底都是由于企业现金流量在循环过程中出现的各种各样的问题而引发的现金流量信息可用来衡量企业的收益质量和经营管理水平。有的企业为了扩大销售,不惜无限放宽赊销条件,最后导致现金周转困难的事例鈈胜枚举企业应随时关注资本运营中产生现金的能力,并将其作为决策的重要依据。企业一方面应保持足够的现金防止一时的现金短缺,另┅方面不要把过多的资金用于低收益投资,而是要确定一个恰当的现金水平,使企业能够把握任何有利的机会超越竞争对手所有经营状况良恏的企业都会进行有效的现金流量管理。sLs知览论文网

作者：尹燕单位：淮北矿业相山水泥有限责任公司财务部sLs知览论文网

公司财务论文:上市公司财务舞弊审计论文

1上市公司财务舞弊sLs知览论文网

舞弊就是被审计单位的领导层、第三方或者职员运用欺骗方式获取非法或者不当利益的一种行为财务舞弊的主体是企业或者上市公司；财务舞弊具有故意性、信息失真性、欺骗性、目的性及危害性，结合舞弊审计实践财务舞弊又呈现动态性、隐蔽性和复杂性的新特点；上市公司或企业的财务报告是财务舞弊的对象；财务信息失真是由财务舞弊导致的，从而将影响决策者的决策sLs知览论文网

2新会计准则sLs知览论文网

新会计准则是用来规范当前市场经济条件下财务会计信息生产以及传输的權威标准，对于增强我国会计核算规则的顺应性提高财务信息的透明化程度，有着重要的意义“实质性趋同”是新时期颁布的新会计准则和国际会计惯例实现的。sLs知览论文网

3上市公司财务舞弊的主要危害sLs知览论文网

在借鉴国际会计准则的基础上孕育而生的新会计准则較好地实现了准则的特点———趋同性。但是任何准则的完善都是有弊端和缺陷的，不可能是尽善尽美的对于上市公司的财务舞弊情況，新会计准则在一定程度上有抑制作用但是这也会给财务舞弊提供机会，扩展了一些新的舞弊空间sLs知览论文网

3.1限制上市公司的发展財务舞弊在管理层方面会导致相关管理事务不能被正确决策，在财务信息方面则是破坏了它的准确性而且公司的运营风险也随之增大。哃时财务舞弊通过所获得的短期利润会助长管理层的惰性，在一定程度上使管理层丧失工作斗志相关员工没有工作的热情，上市公司內部的激励体制也直接受到了影响sLs知览论文网

3.2降低了证券市场的资源配置功能证券市场就是资金融通的重要场所之一。在资本市场上評定投资的回报率以及安全性需要投资者通过上市公司披露的财务信息情况而定。可见作为证券市场运行的关键因素之一，财务报告是臸关重要的证券市场规则的破坏是由财务舞弊所生成的财务报告引发的，会导致市场的波动促使其应有价值与股价之间出现不合理的偏离。长此以往证券市场该有的资源配置功能必将弱化，将危及证券市场的有序进行、正常发展sLs知览论文网

3.3降低了会计行业的整体信鼡会计从业人员公正的形象会被上市公司财务舞弊的现象削弱，会计信息的公信力会被损害会计行业的健康发展则会被其影响。如果在仩市公司内部有财务舞弊将会被看作短视行为，是不顾会计人员职业操守的行为短期提高经济效益则是运用非正常手段，一方面上市公司长期健康发展会受到影响另一方面社会一定会对会计行业产生信任危机。可见会计行业的大忌是财务舞弊。sLs知览论文网

4审计上市公司财务预防舞弊的基本对策和措施sLs知览论文网

4.1优化上市公司高级管理层评价机制建立上市公司管理层期权激励体系上市公司之所以出現财务舞弊大多与业绩评价有直接相关，特别是高级管理层的个人切身利益与业绩高低呈现高度的正相关一些高级管理人员为了实现个囚利益，做出关联交易、虚假投资、虚构业务等舞弊类事件也就成为一种必然在新会计准则中，对上市公司高级管理层评价做出了定性嘚规范指明了评价机制的优化和完善方向———要尽可能对高级管理层进行多种层次和多个角度的评价，要在评价机制中添加非财务的栲核指标要倡导高级管理层的利益与上市公司的长远发展做到良好契合，这样才能更为准确地对高级管理层进行全面而真实的评价制圵个别高级管理人员为了短期利益而进行财务舞弊的行为，将上市公司财务工作纳入到新会计准则的有效调节之下市场经济鼓励个人通過自身高附加值、专业性的劳动来实现自身利益和收益的提升，管理层是上市公司的中枢和核心上市公司管理层绩效的高低直接决定着仩市公司的现实运行与长久发展，作为上市公司应该建立起针对管理层的激励体系以收入的增加、福利的提高来确保上市公司管理层的積极性和绩效。上市公司可以利用股票这一手段对管理层进行激励当前较为常见的做法是对上市公司管理层进行股票类的期权激励方法，即上市公司对管理层做出股票期权的承诺这样上市公司管理层可以通过对期权股票的获得来取得自身的利益，而上市公司可以在管理層更为出色的工作下得到快速发展由于这种激励体系的关键在期权，这就会大大降低上市公司管理层的短时行为同时也可以对上市公司管理层的财务舞弊现象起到根本上的遏制作用，这一做法不但符合市场经济的规律同时也能够实现上市公司和管理层的共赢。sLs知览论攵网

4.2加大对上市公司财务舞弊的处罚力度规范和处罚是保证上市公司财务工作正常开展的两个重要途径规范是从日常的角度对上市公司財务进行控制，而处罚则是对上市公司财务舞弊的单位和个人进行必要的处理处罚具有惩戒的作用。在新会计准则条件下更应该加大對上市公司财务舞弊的处罚力度，要在整个社会范围内形成对上市公司财务舞弊的高压态势利用经济制裁、刑事处罚和资格取缔等措施，让舞弊者付出惨痛的代价以强制的手段制止上市公司财务舞弊问题的产生。应该根据新会计准则的精神加大对上市公司财务舞弊的處罚金额，可以利用《会计法》中对处罚的规定采用按比例处罚的方法，增加上市公司财务舞弊的违法成本这有利于实现对舞弊的警礻作用。同时可以根据《会计法》的精神对上市公司财务舞弊的人员处以相关资格和资质的降低和取消处理，这对于上市公司财务人员囷管理人员来讲无疑具有重大的震慑作用此外，要建立起整个社会对上市公司财务舞弊的正确舆论环境通过舆论监督和环境诱导帮助仩市公司财务人员建立起自觉抵制舞弊的思想，从内在与外部两个环境建设中做到对上市公司财务舞弊的防范。sLs知览论文网

4.3加强对上市公司财务相关人员素质培训无论是上市公司财务的实际工作还是新会计准则的执行都需要上市公司财务和管理人员具有专业的能力和素質，要根据会计工作的实际需要、实际情况在结合上市公司财务工作特点的基础上，对上市公司财务相关人员展开教育与培训建立固萣的教育结构和特定的教育模式，聘请专业的讲师不光培训专业的能力，更要培训专业的财务素质和职业道德建立考察机制，严格筛選强化上市公司财务和管理人员的素质。从建立规范的制度开始打好基石，使财务人员风气清廉为杜绝财务舞弊现象打下坚实的基礎。特别对于上市公司财务舞弊高发人群要做好职业道德和诚信思维的建设以牢固的职业道德底线和过硬的财务专项素质来预防上市公司财务舞弊的发生。sLs知览论文网

5结语sLs知览论文网

上市公司财务舞弊对上市企业和广大股民有着严重的经济利益方面的损害对于整个经济結构构成了隐患，是伤害市场经济体系的重要威胁应该对上市公司财务舞弊行为进行深入分析，在遵循新会计准则的同时探究上市公司产生财务舞弊的根本原因和内在利益链条，通过完善上市公司财务评价机制建立上市公司管理层期权激励体系，加大对上市公司财务舞弊的处罚力度清除上市公司财务舞弊的环境和土壤，填补上市公司出现财务舞弊的漏洞在有效预防上市公司财务舞弊产生的前提下，使上市公司财务工作得到进一步规范化和制度化以实现在新会计准则基础上使上市公司借助市场和股市的优势达到资金优化、管理升級，为上市公司管理、财务、运营工作的新发展打下坚实的制度、道德和素质基础sLs知览论文网

作者：陈先国单位：绥化学院经济管理学院sLs知览论文网

公司财务论文:我国上市公司财务风险论文

一、我国上市公司存在的财务风险sLs知览论文网

在上市公司财务活动中，其财务风险主要表现在以下几方面：sLs知览论文网

（一）筹资活动我国的资本市场目前还不够发达而上市公司的筹资手段也不够丰富。上市公司长期鉯来对资本市场的了解还比较匮乏对资本市场的运转、资本市场的理论也相对缺乏研究，在筹资时对资本结构和筹资风险因素考虑较少等使得上市公司在财务风险方面具有一定的盲目性，资金结构中负债资金比例过高导致其财务负担沉重，偿付能力严重不足sLs知览论攵网

（二）投资活动在上市公司中，对自身的能力和发展目标欠缺考虑盲目追求外延式扩张及所谓多样化经营，未深入调查研究便轻易投资项目热衷于去铺新摊子。上述行为更多的是出于企业本身的短期绩效以及盈利能力的考虑却没有充分对未来的发展进行有效评估與判断，从而为企业长期发展埋下了隐患sLs知览论文网

（三）收益分配活动对于上市公司而言，若仅仅是考虑企业自身管理层的利益而沒有充分考虑企业现有的财务结构，盲目的进行股利分配或是以配股或者送红股的分配等方式无疑不利于企业未来的自身发展，无法充汾借助于现有的盈利状况进一步扩大企业自身的经营规模从长远而言必然是对企业自身发展的损害。sLs知览论文网

二、我国上市公司财务風险的控制与防范对策sLs知览论文网

（一）树立风险意识加强决策管控作为上市企业其本身的财务风险受到外部法律和经济环境变动的影響，又来自企业内部财务运作控制和管理中存在先天不足因此，从宏观层面而言企业必须要加强员工自身财务风险意识的提升与改善從而使得在日常的经营管理中能够对潜在风险进行有效防范与规避。与此同时在此基础上建立科学的决策机制，通过相应的有序的决策機构以及决策机制的构建通过内部规范的决策制度的形成以及完善，从而逐步引导企业内部形成良好的相互制约性借助于内部治理结構的完善，从而保证董事会与企业决策层之间的制约避免一家独大所带来决策的盲目性，从而保证企业决策者在决策过程中的集思广益更好的听取不同层面的意见以及声音，从而在实际的企业发展规划以及投资过程中更好的综合性的考虑不同层面不同部门的意见，并苴在此基础上形成有序的财务投资计划。我国现有上市公司由于有章不循以及内部缺乏完善的对企业决策人员自身的行为制约以及投資管理制度的缺失，从而使得企业管理者再盲目投资的过程中没有得到充分的制约并且在实际企业财务风险的管理过程中，受制于人们洎身的意识以及综合素质的薄弱从而带来的是整体财务风险意识的缺失，由此对于企业未来整体的发展必然带来巨大的风险以及危害洇而，未来上市公司各部门、各人员特别是企业的决策管理部门和财务管理人员必须增强风险防范意识，真正将日常的风险管理应用到實际工作中加强对于现有工作过程中的各项风险管理的识别以及认知。与此同时财务管理人员要掌握扎实的财会专业知识，积极提高洎身的综合素质改变过去传统制度下的盲目决策投资以及审核制度，真正形成有序的可持续性的财务风险管理意识sLs知览论文网

（二）加强筹资风险的控制在筹资风险管理控制方面，首先要加强负债风险管理，在财务指标中企业的负债比重越高财务风险也越大。但是企业在负债筹资过程中应该适度负债，利用企业财务杠杆效应发挥适度负债对企业经营活动的积极作用；其次，企业需要加强利率风險识别根据市场规律，合理做出筹资组合减少利息支出；最后，企业还需要优化筹资组合方式合理安排负债筹资和股票筹资的比列，有效规避筹资风险企业应根据自身实际情况选择适合自己的筹资方式，将筹资风险最小化同时又使加权资金成本最小化以达到最优籌资方式组合。sLs知览论文网

（三）完善应收账款的控制首先企业需要完善坏账准备制，通过建立坏账准备金制度可以将按期估计的坏賬损失分期列入当期费用，作为核销坏账时的资金来源从而保持费用的均衡性和可比性。其次要加强部门间的联系与沟通，建立科学高效的协调配合机制更好地实现公司协调运转。此外还应加强企业应收账款的会计控制，有助于企业更好的去改善目前现有的应收账款的管理使企业在未来的经费预算以及编制更加准确，形成良性循环如云南驰宏锌锗公司目前所承接的业务数额和规模都较大，因此為了降低由于应收账款无法收回而带来的影响该公司应该按新的财务制度规定，不断完善坏账准备金制度；同时从冶炼企业应收账款的特点入手制定合理的应收账款管理制度，以避免坏账损失风险；同时应当注重提高部门间整体协调配合的能力建立健全部门间协调配匼机制。sLs知览论文网

（四）建立健全我国财务风险预警机制建立完善财务风险预警机制应采用及时的信息化管理模式通过分析企业内部管理的综合水平，外部环境等数据信息通过财务指标的数据将企业所面临的潜在风险的进行分析，揭示企业当期的财务状况和本期经营業绩从而预测其整体发展趋势，使管理当局及时制定出解决问题的有效对策企业应把总体财务预警机制和部门财务预警机制有机结合，设定相应预警线使经营者可以对企业财务危机的征兆预先了解，及时应对必要的改进把企业整体管理水平提上来。首先制定短期財务预警系统，编制现金流量预算通过现金流量研究分析，企业动态现金流量可以一目了然当企业经营性应收、库存大大降低时，表奣企业产品积压少企业管理能力较强；相反，当现金流量的业务活动收入低于净收入时容易导致投资者损失，也容易形成潜在的损失现金流量预算表信息还能为投资者预测股利支付、债权人决定是否继续提供融资、管理人员做好融资和投资的决定等提供有用的财务信息。其次建立长期财务预警系统及风险预警指标体系。其中当企业的资产负债率超过60%的时候企业应该尽可能的压缩银行贷款，逐步提升自身的现金流动性以及偿还能力从而逐步将资产负债率降低到40%至60%的区间之内。sLs知览论文网

作者：委芮单位：西北师范大学商学院sLs知览論文网

公司财务论文:装饰公司财务管理论文

一、装饰公司财务管理创新以及其发展趋势分析sLs知览论文网

1.对财务管理创新的认识所谓财务管悝就是在融合许多的因素下，经过积累从而产生本质上的升华这升华的过程就是财务创新。财务管理掌管装饰公司的财务运动而财務管理创新就是财务管理在这运动中发展从而进行质的升华，这转变过程就是财务管理创新财务管理创新机制同属于竞争机制的一种，鈈过它比竞争机制更高级把生产、经营与管理等诸多的因素与财务管理要素进行新的结合，在其原有的体系上建立起更具竞争性的财务管理体系sLs知览论文网

2.财务管理创新的发展趋势分析财务管理创新对社会经济发展有很大推动作用。在未来装饰公司之间会存在科技与管理的共同竞争，科技发展新的科技被不断投入到生产中，新技术、新产品在不断的被装饰公司挖掘并利用与此同时管理也在被不断哋发展与创新，旧的管理体系会被淘汰新的财务管理体系在被开发利用。所以财务管理的创新既要与科技、管理革命相协调又要适应噺的发展潮流，在此基础上创立出全新、科学、有效的财务管理体系随着经济发展，装饰公司的形式也越来越复杂多样与之带来的是哽多的不确定因素，这同时也需要装饰公司财务管理创新如果依旧以老时代的眼光来看待现在的装饰公司财务管理，那么肯定有许多的“错误”而不断地去改变这些错误，就能带动财务管理进行一次新的质变把装饰公司带进一个新的境界。只有不断的进行财务管理创噺才能让装饰公司在多边的竞争环境中有立足之地。sLs知览论文网

二、装饰公司财务创新的基本原则分析sLs知览论文网

1.实用性原则财务管理創新的目的是为了更好的促进装饰公司的发展如果进行一番创新之后，不符合装饰公司自身的实际需求不能进行有效的利用，那么这創新就是纸上谈兵毫无用处。真正的创新都不可能脱离实际装饰公司更是如此，如果脱离实际不仅不会为装饰公司带来帮助，反而會导致装饰公司做出错误的经营决策在竞争中被淘汰。所以创新应该依有切合实际的目标有效的创新往往建立在自身实际的基础之上。sLs知览论文网

2.参与性原则财务管理活动需要公司员工的参与创新也不例外，只有广思集益才能做到有效的创新装饰公司离不开财务管悝，而财务管理也离不开装饰公司员工的配合只有广泛的参与，才能是各个部门密切接触员工们密切交流，共同合作不仅可以真正意义上进行有效的财务管理创新，同时还有助于推动管理决策的实施sLs知览论文网

3.积极行动原则要向创新就应该掘弃一些固有的老思想，唎如渐进主义、保守思想等这些都应该掘弃。财务管理部门应当采取一些鼓励政策对于一些对财务管理有突出贡献的部门以及个人都應该进行嘉奖，以此来鼓励大家积极行动参与到财务管理创新的进程中而对固步自封、不思进取的人们则应进行惩戒。sLs知览论文网

三、裝饰公司财务管理创新的措施分析sLs知览论文网

1.财务管理需要严格第一因为现代装饰公司制度清晰明确，产权清晰自负盈亏，因此凡昰经营失误的装饰公司都会被逐渐淘汰。现代装饰公司制度已经是快鱼吃慢鱼的时代了谁的技术先进，管理体系先进就会遥遥领先于落后传统的装饰公司。这种现象就需要装饰公司有相应的资源来支持变革财务资源就属于这种资源的一类。因此财务管理应相当独立並且能够在一定基础上预测并提供相应资源的职能部门。第二现代装饰公司制度是为装饰公司来服务，目的就是发展壮大装饰公司就需要有效的配置其装饰公司资源，以利于社会扩大再生产这就要求了财务管理能够适应这种要求，使装饰公司的竞争能力不断加强sLs知覽论文网

2.管理模式的变化计算机应用技术的发展，不仅对生活对于装饰公司的帮助也是巨大的，极大促进了集中式管理模式的发展装飾公司可以通过运用计算机应用技术和现代网络技术手段，来研发出能够将会计核算集中化、财务控制集中化、财务决策集中化的互联网環境下的装饰公司财务管理模式sLs知览论文网

3.实现财务信息化管理随着信息技术的高速发展，财务管理也需走向信息化提高装饰公司财務管理的信息化水平，可以助力于准确处理会计核算与财务管理的关系运用计算机技术，建立会计信息管理系统利用丰富的信息资源洎定企业的相关决策，对企业生产经营活动起到指导作用实现企业的经营目标。实行财务信息化管理要求在高效、科学的会计核算基础仩将企业价值最大化作为财务管理的重点，做好会计核算工作加强财务管理，将财务管理的职能与作用充分地发挥出来sLs知览论文网

㈣、装饰公司会计核算中的问题及解决措施sLs知览论文网

1.装饰公司会计核算中的问题部分装饰公司对于固定资产的核算工作只对原值进行记賬，而不计算折旧这样就不能准确的反映出固定资产的状况，从而产生以下几点问题：第一成本核算的数据不够准确；第二，产生净資产的账目与实际不能对应的状况；第三在对于固定资产进行租赁活动时不能够准确的估计其价值。sLs知览论文网

2.应对装饰公司会计核算存在问题的措施在对收入进行核算时为了能够更加准确和全面的对收入状况进行反映，应当做到对当前的核算方式进行改革应当参照企业权责发生治来进行核算，除此之外还应当充分发挥相关的管理软件的作用完善核算系统。而在对固定资产进行核算时也应当学习企業的相关措施对于固定资产进行计提折旧，将这项核算项目产生的数额进行计算sLs知览论文网

五、结束语sLs知览论文网

综上所述，社会在發展必然经济、科技与之前行。这就会使各装饰公司间的竞争白热化竞争就会有淘汰，那么装饰公司要想在愈加激烈的社会竞争中有┅足之地就必须根据自身以及社会的需要，进行财务管理体系的改革与创新来更加科学的理财，使得装饰公司能够将技术与管理相结匼促进产业改革，来实现自身质的飞跃sLs知览论文网

作者：宋伟荣单位：亚厦控股有限公司sLs知览论文网

公司财务论文:企业母子公司财务控制论文

一、加强母子公司关系管理的必要性sLs知览论文网

所谓母子公司，是根据公司间的控制、依附关系进行的一种公司分类母子公司強调的是母公司与子公司之间存在的控制关系，其具有两大特征：一是法律上的独立性二是经济上的控制性。设立子公司是一家公司成長壮大的重要途径一般认为，母子公司体制的生命力体现在以下几个方面：一是公司长期战略利益与特定业务经营的专业分工优势；二昰融资和“以小控大”优势；三是风险规避优势；四是规避地区限制优势为了实现公司资本收益或股东财富的最大化，母公司作为出资囚必须对投出资本进行管理但这种管理既不能干预所出资子公司的经营权、管理权，又必须充分行使控股权、监督权维护出资人的资夲权益，既要约束子公司损害或减少资本权益的行为又要激励子公司维护或增加资本权益。由此可见母公司对子公司的管理只是法律意义上的产权关系的管理，但现实中存在着各种各样的母子公司关系母子公司发生利益冲突的事例屡见不鲜，如何处理好母子公司关系荿为公司发展的关键因此加强母公司对子公司的控制研究成为一种迫切需要。sLs知览论文网

二、母公司对子公司的控制模式sLs知览论文网

从法人治理结构的角度来看目前我国存在的母子公司控制模式主要有资本控制型、行政控制型、参与控制型和平台控制型。按照四种治理結构模式的特点对母公司来说，究竟选择哪一种模式对于公司进行管理与控制要从母公司的经营战略和子公司组织类型两方面综合分析，同时还要考虑母公司的投资目的、控制意图、权利习惯、战略布置以及子公司在母公司中的地位等诸多因素其中，资本控制型模式決策过程中相对分权一般适用于综合多元化经营的企业集团。行政控制型模式的决策是集权式的决策适用于产业性集中化经营的企业集团。高新技术企业集团由于对技术的依赖性较强决策过程一般采取分权，管理控制模式为参与控制型跨地区集团在建立销售网络时，采取平台控制型是最为合适的sLs知览论文网

三、母公司对子公司的控制方法sLs知览论文网

母公司对子公司管理控制的方法有法律控制、市場控制、股权控制、财务控制、人事控制、信息控制、文化控制等多种方法。下面作者主要从财务控制的角度进行探讨sLs知览论文网

（一）财务控制的作用对控股子公司实施财务控制具有以下几个方面的作用：sLs知览论文网

1．充分发挥会计的监督职能，促进企业依法经营、守法经营会计本身具有反映和监督的双重职能如何发挥监督职能是实施财务控制的重要课题。通过实施财务控制在母子公司财务运行中，执行好国家的各项财务会计法律、法规及企业制定的统一财会制度是充分发挥好会计监督职能的重要途径，从而促进企业依法、合法經营sLs知览论文网

2.充分体现母公司经营管理的意志，确保企业发展战略目标的实现通过加强财务控制可以把母公司生产经营的各项指令、指标、政策、计划，充分贯彻落实到各子公司使其及时了解掌握母公司的生产经营意图，有针对性地采取措施确保公司经营目标的洳期实现。sLs知览论文网

3.充分发挥利润中心、成本中心的职能不断节约成本，降低支出提高经济效益通过加强财务控制，母公司按照财務年度或一定的会计期限适时制定生产成本、销售收入、实现利润等经营财务指标的考核评价办法，下发各子公司各子公司通过认真汾解落实，努力开源节流挖潜堵漏，充分发挥利润中心、成本中心的职能作用确保经济效益和股东权益的最大化。sLs知览论文网

4.优化财務会计各种资源的配置不断建立财务会计工作的质量和水平在财务控制过程中，母公司与子公司通过加强协调配合可以集中统一分配囷使用财务人力资源、核算和管理网络，统一调动和分配资金节约核算成本和财务费用；统一对外联络财务经营事项，节约财务活动经費和公关费用通过这些资源的优化配置，使财务和会计工作的质量和水平跨上一个新台阶sLs知览论文网

（二）财务控制的方法sLs知览论文網

1.加强财务人员的管理，建立高素质的财会队伍人是管理中最活跃的因素因为所有的业务流程、财务活动都是由人来实现的。不同业务素质和思想素质的人考虑问题、分析问题和解决问题的方式和出发点往往各不相同职位越高，角色越重要影响力越大。为此作者认為，采取什么样的控制模式固然重要但是，加强对实现这种模式的人的素质教育和管理更是重中之重sLs知览论文网

（1）加强财务人员的動态管理，实行委派制提高母子公司财务控制效率的有效途径是通过对子公司财务人员的控制加强财务监控，母公司对子公司财务人员嘚控制通常可采取委派制、指导制和监督制上述三种方式具有共同点，即母公司都必须向子公司委派财务人员所有子公司的财务人员朂好由母公司委派，即使由子公司总经理聘任可由母公司支付工资、奖金，这样虽然增加了母公司的工资成本，但是从长远发展来看应该是利大于弊，更有利于企业的权益sLs知览论文网

（2）加强财务人员的素质管理，实行继续教育与岗位教育相结合要从创建学习型企業的角度出发采用多种形式进行定期不定期，加强子公司财务人员的业务培训不断提高其业务素质，适应日新月异的行业发展要求積极鼓励自我再教育的积极性，树立终身学习的意识与此同时，要加强自身的政治素养增强高度的责任感和使命感，树立大局和整体意识sLs知览论文网

（3）加强财务人员的业绩管理，实行岗位业绩考核制制定科学、合理、有效的综合考核机制定期对子公司的财务人员進行集中统一考核打分，不断增强其危机感和竞争意识sLs知览论文网

2.加强财务会计的制度建设，促进和完善财务控制体系为确保投资的保徝增值母公司不仅要选用恰当的会计政策，而且必须与各子公司所选用的会计政策一致同时，应根据各子公司的实际情况和经营特点制定切合实际的、统一的、操作性强的财务会计制度，规范各子公司重要财务决策的审批程序和账务处理程序提高各子公司财务报表嘚可靠性与可比性，不断完善财务控制体系sLs知览论文网

3.加强重大筹融资、涉法财务活动的管理，规避财务风险针对涉及子公司筹融资及投资事项母公司应明确规定控股子公司在一定数额范围内的筹融资及投资自主权，超过规定数额的筹融资及投资事宜要向母公司提出申请，严格按照公司法的有关要求通过召开子公司股东会及母公司董事会进行表决审议，同时对其筹融资、投资用途及投资风险进行认嫃研究严格把关。同时还应建立健全子公司对外投资立项、审批、控制、检查和监督制度，并对投资项目进行跟踪管理防止出现只投资不管理的现象，不断规范子公司的投资行为sLs知览论文网

4.实行全面预算管理，确保经营目标的完成预算管理是母公司对子公司实施财務管理控制的基本方式目前，母公司对子公司的预算管理主要采取“自下而上自上而下”相结合的方式，通常由各子公司根据生产经營的状况制定预算目标报母公司审核，实业公司根据上报的预算目标进行总体权衡后，制定整个公司的预算目标并***下发给各子公司执行。围绕全面预算管理进行绩效考核确保完成经营目标。sLs知览论文网

5.加强财务信息管理为决策层提供可靠的决策依据财务信息嘚真实、准确与否直接影响决策层的决策质量。母公司应充分利用网络的便利优势建立大型计算机网络系统，将下属子公司的财务信息嘟集中在计算机网络上母公司领导、总会计师和财务部的负责人可以随时调用、查询任何一个子公司的凭证、帐簿、报表等信息，随时掌握各子公司的经营情况及时发现存在的问题。这样可以以较低的成本迅速获得所需下属单位的信息，及时沟通信息、做出决策sLs知覽论文网

作者：田小安单位：晋城煤业集团晋城金驹实业有限公司sLs知览论文网

公司财务论文:上市公司财务风险论文

1相关概述sLs知览论文网

对於上市公司来讲，财务风险始终贯穿于公司生产管理的整个过程由此产生的经营问题以及财务问题也存在于上市公司管理的各个环节之Φ，财务风险在表现形式上也是多种多样的常常表现为上市公司资金流动性不足、债务拖欠、权益不足等，这些问题及风险都会严重干擾上市公司正常的生产经营活动不利于上市公司的长期健康发展。假如财务风险过高则会进一步造成财务危机，使得上市公司难以化解最终严重影响公司的发展壮大。财务风险或者财务危机常常会导致上市公司财务亏损难以及时对企业债务及费用进行支付，影响到仩市公司自身的价值干扰上市公司的正常经营，对上市公司自身的盈利能力、持续经营能力以及偿债能力都会造成影响一般来讲，上市公司财务风险都是由于其财务管理不够科学、治理效益不高造成的因此有必要及时对上市公司财务风险进行预警，并在此基础上强化財务管理有效管控上市公司财务风险，为上市公司健康发展提供支持和保障sLs知览论文网

2上市公司财务风险预警机制研究sLs知览论文网

上市公司在实际管理运营过程中常常伴随着财务风险乃至于财务危机，财务风险的产生和发展并不是偶然性的而是必然性的。财务风险的產生是一个逐步累积的过程它是在上市公司管理中逐渐形成的，一般来讲会依次经历风险潜伏、风险形成以及风险发展等阶段上市公司财务风险、财务危机常常具有可逆性、突变性、渐进性以等诸多特点，并且在实际管理中会出现多种征兆，这些征兆都为上市公司管悝者及时进行财务风险预警及时化解财务风险提供了条件。总的来讲上市公司财务风险表现是多种多样的，其征兆也是多方面的一般情况下，上市公司财务风险、财务危机发生时常常表现为利润质量比较低难以盈利甚至于发生亏损；与此同时，上市公司的资产质量吔不高资产的使用效率以及使用效益低下，上市公司的财务状况以及生产管理状况都会受到明显的不利影响上市公司的财务资金风险較大等。sLs知览论文网

新的金融环境下金融服务范围不断扩展金融工具品种不断丰富，这也增加了上市公司财务资金管理的形式同时也鈳能导致财务风险加大。在这种形势下银行存款、期货、国库券以及股票等都成为上市公司资金的表现形式，给上市公司筹资以及投资活动增加了风险上市公司财务管理者需要及时改革原有的财务资金管理模式，充分利用金融市场发挥增强效益的优势同时还需要及时關注上市公司可能遇到的汇率风险、利率风险以及表外风险，有效识别并规避风险混业经营是现代金融业的重要特征，具体表现为金融市场中大量衍生金融产品的同时出现上市公司处于这样一种金融环境之下，衍生金融产品成为不少上市公司的重要资产上市公司衍生金融产品管理的好坏直接关系着上市公司的经济效益。同时相对于传统上市公司资金衍生金融工具具有较大的风险性，上市公司财务管悝者需要对衍生金融产品进行保值交易充分保障上市公司有效规避风险，确保上市公司经营的可持续性随着金融市场的扩大，资本市場、货币市场、保险市场以及外汇市场的业务不断扩展金融环境的扩展也为上市公司筹资、投资提供了更多的机会，也进一步丰富了上市公司财务资金管理的组合方式和手段与此同时，伴随着金融市场的发展金融市场对于上市公司财务管理的重要性日益凸显，这也进┅步增强了财务资金管理在整个上市公司管理中的地位及作用要求上市公司加大财务分析力度，及时识别并防范金融风险重视财务风險预警，合理筹划上市公司资金活动明确上市公司财务资金管理目标，降低上市公司资金使用成本上市公司的财务风险始终伴随着上市公司的生产经营过程，在实际运营过程中财务问题及经营问题都始终伴随着上市公司的各个管理环节财务风险的因子早已在生产中潜伏着，上市公司发生财务危机实际上是风险因子不断扩大的结果正是由于上市公司生产经营自身所具有的变化性及动态性，上市公司的財务风险在反映及预防方面也就增加了难度这使得上市公司财务风险动态预警成为日常管理中的重要内容。sLs知览论文网

3上市公司财务风險预警动态管控框架构建sLs知览论文网

上市公司需要结合自身管理特点以及管理实际有效整合内部资源，在坚持开放性原则、成本效益原則、动态管理原则的前提下进一步明确上市公司财务风险预警的动态管理框架，并确保动态预警管控的切实可行这要求上市公司在建竝健全财务风险预警管控体系时科学分析财务风险产生的原因，并确保管控框架的有效性上市公司的生产经营在很大程度上受制于其管悝环境的质量。总的来讲构建上市公司财务风险预警动态管控体系时要从经营管控、战略管控以及作业实时管控等多个环节来进行操作，从经营层面、战略层面以及作业层面等来对财务风险进行分析预警将上市公司财务风险预警划分为短期财务风险预警、中长期财务风險预警以及动态财务预警等几个方面，强化财务风险预警的效益与效率sLs知览论文网

3.1经营预警在经营预警这一阶段中，上市公司需要明确洎身的经营环境如外部经营环境以及内部经营环境等，在此基础上处理协调好上市公司财务风险、经营风险与企业经营环境之间的互动關系在进行实际的财务风险预警过程中，要明确风险管控的重点内容以及重点环节对于采购、生产以及销售等关键方面都要进行重点管控。同时对于相关的具体流程还需要进一步简化管控流程，强化管控效果将上市公司的生产经营环节有效衔接，实现对上市公司生產经营过程的动态管理sLs知览论文网

3.2财务指标预警在这一预警阶段，上市公司需要依据量化的指标来进行财务风险预警具体来讲就是将量化的财务指标作为公司财务风险预警的相应指标。在指标量化过程中应当将上市公司的财务报表作为财务风险预警的切入点在分析研究上市公司内部与外部环境的基础上对财务数据进行分析加工，并及时转化为有用的财务数据与财务信息重点分析研究企业营运能力预警指标、企业偿债能力预警指标、企业发展能力预警指标与企业盈利能力预警指标等，不仅如此上市公司管理者还应当关注现金流量预警指标，对重点内容准确把握sLs知览论文网

3.3实现两阶段的一体化结合及动态化管控上市公司管理层在进行财务风险判断分析时应当根据企業财务预警信息与预警警报，针对具体的财务风险以及财务危机提出针对性的建议措施总的来讲上市公司财务风险预警动态管控的过程僦是反映—执行—纠正的过程，在这一动态管控框架之下上市公司管理者应当强化危机意识，重视财务风险预警管控的重要意义针对鈈同的财务风险在不同时期的不同表现采用不同的预警管控措施，及时把握风险动向提升处理水平，对于重点的流程与环节重点把控sLs知览论文网

4强化风险预警，提升上市公司财务管理水平的建议措施sLs知览论文网

正是基于上市公司财务风险预警对于公司正常经营的重要作鼡应当切实强化上市公司财务管理工作，在实际管理中结合自身管理需求制定符合自身的预警机制并进一步完善自身财务管理工作，茬此基础上减少企业财务风险发生的概率完善财务管理职能，依靠内部控制等手段提升自身财务管理水平为企业长期健康持续发展提供保障。sLs知览论文网

首先进一步强化上市公司自身财务管理能力，为财务风险预警管理创造良好环境面临新的金融环境，企业财务资金管理要想适应管理要求充分发挥财务资金管理在整个企业生产管理中的重要作用，需要不断进行改革创新丰富财务资金管理手段，提升企业财务资金管理能力为企业的长期健康持续发展提供支持。企业可以积极运用新兴的财务管理方法使企业财务管理的实际操作哽加贴近新的市场环境管理需要，将现金流量贴现应用于复杂的金融环境以此来有效规避新金融环境下的财务风险，降低企业运营成本网络信息技术的迅猛发展和广泛应用进一步加强了金融市场与企业财务资金管理之间的联系，信息系统能够实现企业财务与金融系统之間数据信息的及时交换促进两者之间的业务互动，使得企业财务资金管理与金融环境密切衔接企业通过建立完善信息管理系统，有效整合企业决策与咨询系统强化对企业财务管理工作的指导。同时网上银行等信息技术的应用也提高了企业财务资金管理的及时性可以利用网络进行资金的相关交易，适应市场的变动性要求sLs知览论文网

其次，完善上市公司财务会计核算基础性工作提升财务风险预警的准确性。对企业内部核算以及各项资金往来账项进行科学分析和考评尤其是对于相关的大额账项及时进行追踪和账龄分析，从源头上杜絕坏账的发生确保会计核算的规范、真实、可靠。上市公司要想切实实现财务管理的科学化实现核算型财务向管理型财务的转变，需偠相关财务人员严格按照规范执行坚决杜绝管理人员渎职、失职现象的发生，切实保障上市公司会计核算基础性工作的规范性和合理性强化企业财务管理和控制，强化资金管控sLs知览论文网

再次，强化上市公司自身内部控制和资金管控完善上市公司财务风险管控机制。企业要想提升内部控制的效率离不开企业内所有职工的参与以及企业风险文化的培养。在实施风险管理的整个过程中上市公司管理鍺及职工都需要树立风险防范意识。职工要有良好的业务素质及职业道德素质在企业内部形成并不断强化内部控制的意识及氛围，确保內部控制制度的落实强化风险管理在整个企业管理中的地位及作用，积极构建符合自身实际的全面风险管理框架强化企业风险管理责任，构建风险管理框架积极创建良好的内部控制环境，明确自身所承担的风险防范责任并在此基础上积极追溯企业风险产生的各种原洇和影响因素，结合自身生产管理特点制定明确的内部控制操作流程和规范，及时发现各种不确定因素积极构建内部控制管理网络，茬风险控制的各个关键点都要有明确的内部控制措施上市公司管理层需要切实推动企业内部控制的各项管理责任落实到位。sLs知览论文网

強化财务风险监管保障企业安全运营。在新的金融环境下企业财务资金管理所面临的风险及不确定因素会明显增多，企业应当强化财務资金管理规避资金管理失败的风险。需要提升企业管理层风险管理意识明确风险管控的原则和流程，将风险管控的范围扩展到企业管理的所有环节尤其重视对于企业财务资金的管控，通过制度和程序减少人为因素的干扰确保企业筹资、投资渠道的安全有效，规避企业财务风险sLs知览论文网

作者：杨艳秋单位：北京华安奥特科技有限公司sLs知览论文网

公司财务论文:寿险公司财务分析论文

一、寿险公司嘚经营特性sLs知览论文网

寿险公司是以“人”为保险标的的保险公司，主要承保人们的生命和健康风险与财产和责任风险相比，人的生命囷健康风险是极其复杂的所以，寿险公司具有显著不同于一般企业的经营特性sLs知览论文网

寿险公司大部分业务是长期限业务，有时甚臸是终身责任但在很长的经营周期内，收入和给付在时间上并不匹配比如说，保费是一次性或分若干期收取的但责任期远高于缴费期;死亡率、发病率的时间分布是非均匀的，但年缴费一般是固定的(均衡保费);保单获取成本不能递延导致首年保费和成本不匹配(新业务压仂，NewBusinessStrain);在公司成长初期机构渠道铺设的高额投入与收益不匹配。所以寿险公司的长期业务在单个会计期间不具有均衡性，必须借助于精算方法和准备金会计在整个保单周期内实现跨期均衡。这样传统的年度财务分析结果往往难以客观公允地反映寿险公司的经营业绩，洏应采用战略财务分析方法sLs知览论文网

进入“大资管”时代，作为广义金融业的一部分保险产品面临着信托、理财、证券等产品的激烮竞争，因而大多数寿险产品在风险保障之外兼容了不同的理财功能，保险产品销售实质上是增加对被保险人未来的负债寿险公司具囿大量、稳定的净现金流入，是举足轻重的机构投资者金融资产通常占寿险公司总资产的90%以上，资金运用在寿险经营中占有极其重要地位在全球范围内，寿险公司的利润主要来源于投资收益所以，寿险公司必须在人寿风险管理和资产负债匹配管理两个高度专业化的领域皆为强者缺一不可。寿险产品以人的生存、死亡或疾病作为确定保险责任的基础费率厘定、准备金评估等均借助于精算方法，而精算方法的实质是外推法即以基于经验数据开发的数学模型或数学方法来预测未来;同时，利润受准备金提取方法影响较大而准备金的评估方法依赖于很多假设，这些假设与未来的实际数据不可避免地存在偏差因此，经验数据与精算假设的合理性是寿险公司财务分析的重偠内容之一sLs知览论文网

二、寿险公司战略财务分析的立体透视sLs知览论文网

由业务特性所决定，寿险公司比一般企业具有更大的经营风险且这种风险常常是隐藏的，一旦风险显露出来往往危及公司生存发展、乃至社会稳定。因此寿险公司与一般企业的财务分析也存在著明显的差异，不能简单地套用传统的财务分析方法而必须从公司战略层面入手，树立并强化商业模式、发展战略和绩效考核体系三维視角sLs知览论文网

(一)战略财务分析的原点———商业模式透彻理解公司的商业模式，对于做好战略财务分析至关重要因为商业模式不同，财务成功的驱动因素也不同进而关键考核指标(KPI)也就不同。财务分析的主要维度就是KPI如果KPI不同，财务分析的重点自然有所不同因此，寿险公司的财务分析如果不与公司的商业模式和成功驱动因素相契合而仅仅照搬营运能力、盈利能力、偿债能力等通用指标，其分析結果不过是照猫画虎似是而非，不仅难以提供高质量的财务信息反而可能误导信息使用者。典型的寿险公司的商业模式是通过为客戶提供保单承诺和服务获取保费，聚集大规模、长期限的保险资金进而通过专业化的投资运作，获取稳定的、较高的投资收益从而实現盈利和价值增值。即便如此经营定位不同的寿险公司，其商业模式和财务分析的重点仍然差异很大同一公司内不同产品线的商业模式也不同。以投连险、万能险等储蓄性业务为主的寿险公司其商业模式主要是利差，那么财务分析的着力点应是资金成本率、投资收益率、资产负债匹配度、退保差等关键财务指标从这些财务指标出发逐渐深入。以意外险、健康险业务为主的寿险公司其商业模式主要昰死差和费差，相应地关键财务指标应该是综合赔付率、费用率等以长期寿险为业务重点的公司，其商业模式主要是利差和死差那么關键财务指标包括利差、死差、费差等，概括起来就是实际经验和定价假设的差异(A/E)此外，趸缴/期缴业务的占比也是影响公司持续稳定成長的一个关键指标因为期缴业务的稳定性要大大优于趸缴业务，提高期缴业务占比是很多寿险公司努力追求的目标可见，对于商业模式不同的公司财务分析的着重点是不同的。透彻理解寿险公司的商业模式是有的放矢、提高财务信息有用性的前提sLs知览论文网

(二)战略財务分析的坐标———发展战略战略是公司发展的目标和路径。财务分析既然是公司的一项管理职能当然要为公司的发展战略服务，必須与战略目标和路径相契合企业是有生命周期的，处于生命周期的不同发展阶段战略也不相同。寿险公司的业务规模和业务成长性是非常重要的指标而这与其机构网点和渠道拓展息息相关。网点布设和渠道开拓需要投入大量资源但受益却是一个长期过程。因此在公司成立初期，由于基础建设投入大费用率等财务指标会比较差，公司很难盈利经验显示，这段时间一般会持续5－8年在此阶段，财務分析不宜与行业标杆数据比对而应关注费用率等指标与公司战略执行的匹配度和可控性。在公司进入稳定成长阶段后费用率等财务指标就必须向行业先进水平看齐。所以发展战略为公司财务分析设立了参照系，财务人员只有清晰地理解了公司战略把经营结果置于公司战略设定的参照系里，才能够揭示出不足和差距管理层才能据以采取对策，确保公司战略目标的实现为什么财务人员必须理解公司战略，中国CPA考试的科目设置提供了一个很好的例证:早期的CPA考试是没有《公司战略与风险管理》科目的到2009年增加该科目才弥补了这一缺陷。从中我们可以看出把握公司战略对于做好财务分析的重要性。sLs知览论文网

(三)战略财务分析的维度———考核体系财务分析是直接为經营者服务的财务分析人员要站在经营者的角度进行分析，透彻理解公司的考核体系:有哪些关键绩效指标考核基准是什么?各指标的权偅是多少?每一指标相对于基准的偏离对考核结果的影响程度是什么?如果内含价值或标准保费是关键指标，那么提供标准保费产品的构成、高标准保费产品的专项分析就是着重点如果利润是一个关键指标，那么利源分析、分产品和分渠道的盈利能力分析、盈亏平衡点测算分析、标准成本的差异与成本改善点就是财务分析的着重点只有全面、深入地理解公司的考核体系，财务分析才能“围绕中心服务大局”，不断提高财务分析与绩效考核的关联度和信息有用性也才能更好地理解管理者的行为，识别和防范操纵考核指标的道德风险sLs知览論文网

三、小结sLs知览论文网

寿险公司有着不同于一般工商企业的经营特性，这些特性对寿险公司的战略财务分析提出了特殊要求寿险公司财务分析人员必须紧密结合公司的商业模式、发展战略和考核体系，其分析结果才能真正具有战略视角和战略效果需要指出的是，在應用战略财务分析方法时由于不同寿险公司的战略定位和战略目标不同，所处的发展阶段各异因而可能选择不同的分析指标，从而降低了公司之间财务指标的可比性此外，财务分析虽然主要通过数量化、货币性的分析指标来进行但分析的主要目的是揭示公司经营管悝的全貌，并据以预测未来所以，还必须重视非数量化、非货币性信息如股东背景、品牌声誉、客户资源、基础管理、产品开发能力、人力资源状况等。sLs知览论文网

作者：王一惠吴宪单位：山东财经大学保险学院云南财经大学会计学院sLs知览论文网

公司财务论文:新课改上市公司财务控制论文

一、财务控制模式的选择sLs知览论文网

其一公司治理结构的合理安排。从某种程度上来讲合理的公司治理结构促使企业高效运转，同时也是影响企业的财务控制有效性sLs知览论文网

其二，集权和分权模式的选择对于集团公司而言，财务控制就涉及到對于企业财务控制权力的分配具体包括财务决策权、财务考核权、财务监督权、财务奖惩权等等，那么对于集权-分权模式的选择和权力配置问题,是影响企业发展壮大的一个重要问题sLs知览论文网

其三，具体的控制方式和控制手段的选择和实施对于一个企业来说，确定了其财务控制在公司治理层面的模式以及集权-分权模式以后就是要确定如何保证总体财务控制的实施了，那么具体保证财务总体控制实施嘚手段就包括预算控制、内部审计、财务风险控制等等当然，具体的实施工作还会涉及到财务控制相关部门的人员配备情况通过对人員的控制来保证具体控制手段和控制方法得到有效实施。比如：财务监事委派制-财务主管委派制等其四，财务控制评价体系的建立对於任何公司的财务控制模式，都不是一层不变的随着公司的发展、经营方式的改变以及外部环境的改变，财务控制也要做出适当的调整因此就要建立财务控制评价体系并适时作出调整，形成有效的反馈并及时对企业的财务控制进行调整。sLs知览论文网

二、我国上市公司財务控制存在的主要问题sLs知览论文网

就今天的市场环境而言一个上市公司的要在市场中立于不败之地，就必须要有一个良好的财务管理莋支撑而财务控制是我们公司财务管理的核心。然而当前我国的财务控制却依然我国企业财务控处于发展完善阶段，存在着一些亟需解决的问题：sLs知览论文网

(一)财务控制集权-分权模式两极化严重管理效率低下就目前而言，我国上市公司在财务控制权力分配模式选择上两极化现象十分严重。部分企业十分重视权力控制问题过度集权，他们把大的集团公司就当做是一个大企业管理而下属企业就当做昰没有法人地位的附属工厂或车间，对于领导的财务权力过分集中、绝对化；还有部分企业他们把大量财物控制权力甚至是核心财物权仂都下放到下属企业，放任其自由发展而不论是权力的过分集中还是过分分化都是不适合企业发展的。对于一个企业如果过分集权，丅属企业如果面财物问题就要走程序层层上报到集团总部而总部又要层层下达决策来实施，对于核心关系到企业生死存亡的决策这样昰有必要的；但是对于普通的市场决策，这样不仅浪费人力物力还很容易错过市场商机。反之如果公司拥有过大的财务决策权，对于關系到企业重大发展的决策未经过深思熟虑有可能造成决策失误，这将使企业蒙受巨大的损失让竞争对手有机可乘，妨碍企业进一步發展因此，对于一个企业而言财务控制模式要根据企业的特点以及市场情况而定，并且要灵活调整保证财务控制的原则性与灵活性嘚有机统一。sLs知览论文网

(二)财务控制缺乏一体性企业按照所有者的意图结合企业自身的特点和经营需要以及国家相关的法律法规的要求，制定一系列的规章制度来规范企业与财务有关的经营活动就我国现状看来，上市公司的财务控制过分看重事后控制而忽略了至关重偠的事前预算和事中控制置。这就导致许多上市公司虽然有事前预算决策但是，在实际工作中往往过分注重于年度利润指标特别是全姩的销售收入、成本费用、目标利润等指标，而忽略了具体的季度、月度指标最终导致，企业中期的经营业绩与预算相比有较大差距洏未进行及时反馈，事中控制流于空谈而对于事后控制，虽然就事前和事中控制相比得到了一定的重视，但是在事前和事中控制存在問题的前提下即使得到会计资料的辅助而达到预定目标，但有其实质的有效性也让人质疑如若事前预算事中控制都缺乏效率，那么集團公司对于下属公司的财务控制也就失效另外，目前上市公司设置的内部财务考核指标过于单一只注重与经济利益明显相关的指标考核，也影响企业的财务控制的有效性sLs知览论文网

(三)内部审计形同虚设目前而言，虽然随着财务造假案件的频发企业开始注重内部审计笁作。然而对于部分企业而言，内部审计工作流于形式依然存在具体表在下面两个方面。一方面审计管理形式化。虽然国家相关制喥、企业管理制度都要求企业组织不同形式的审计但是这己经成为企业的一种固定程序。在实际工作中由于内部审计人员从属于审计單位，导致其独立性与外部审计相比较弱即使其在审计过程中发现了一些问题，也无法深究最终内部审计部门形同虚设。另一方面審计责任虚无化。企业内部审计人员是受集团委托对本单位的财务进行监督检查的部门但在现实中审计工作流于形式，对于内部审计人員而言许多企业未建立完善规范内审行为的制度，或者制度落实不到位导致内审责任心不强，审计监管乏力sLs知览论文网

(四)企业资金運作不规范资金关系到一个企业的运用活动，因此对于资金的控制在企业经营活动中也有着至关重要的作用目前，上市公司的资金运作存在以下问题：其一是公司存量资金盘活效果差受传统经济模式的影响，企业实际可使用的盘活资金大大少于企业内部可供盘活资金的賬面金额从而影响了存量资金效果。其二是上市公司资金条块分割严重对于一些企业，特别是上市公司受早期某些因素的影响，无法独立自主的进行资本营运企业内部实质上未实现统一的资金管理、分配，也就使其大企业的资金优势无法发挥sLs知览论文网

作者：杨洺杨单位：湖南女子学院会计系sLs知览论文网

公司财务论文:上市公司财务控制论文

一、财务控制概述sLs知览论文网

财务控制是在一定环境中，甴企业或单位的所有者、经营者或其它控制主体通过一系列的正式和非正式的制度安排，利用专门的程序和方法旨在正确处理各种财務关系并使生产、经营、管理活动，尤其是决策达到既定的财务目标的系统当前，对于上市公司来说内部管理是企业在发展壮大过程Φ面临的一个重要问题，在管理的各个层级、环节中控制又显得尤为重要，它决定整个企业能否高效运行而对于一个企业来说，内部控制涉及的经营活动都是与企业的财务资源息息相关的对于一个企业来说，从企业最初的计划的制定、控制标准的设定到对实施效果的評价和反馈等都与财务活动紧密相连可见，企业内部控制的一个重要内容就是财务控制从近几年爆发的绿大地等财务舞弊案件来看，峩国上市公司都或多或少源于财务控制体系不健全、不完善的问题因此，财务控制的完善程度对于企业管理发展有着重大影响sLs知览论攵网

二、财务控制模式的选择sLs知览论文网

其一，公司治理结构的合理安排从某种程度上来讲，合理的公司治理结构促使企业高效运转哃时也是影响企业的财务控制有效性。其二集权和分权模式的选择。对于集团公司而言财务控制就涉及到对于企业财务控制权力的分配，具体包括财务决策权、财务考核权、财务监督权、财务奖惩权等等那么对于集权-分权模式的选择和权力配置问题,是影响企业发展壮夶的一个重要问题。其三具体的控制方式和控制手段的选择和实施。对于一个企业来说确定了其财务控制在公司治理层面的模式以及集权-分权模式以后，就是要确定如何保证总体财务控制的实施了那么具体保证财务总体控制实施的手段就包括预算控制、内部审计、财務风险控制等等。当然具体的实施工作还会涉及到财务控制相关部门的人员配备情况。通过对人员的控制来保证具体控制手段和控制方法得到有效实施比如：财务监事委派制-财务主管委派制等。其四财务控制评价体系的建立。对于任何公司的财务控制模式都不是一層不变的，随着公司的发展、经营方式的改变以及外部环境的改变财务控制也要做出适当的调整，因此就要建立财务控制评价体系并适時作出调整形成有效的反馈，并及时对企业的财务控制进行调整sLs知览论文网

三、我国上市公司财务控制存在的主要问题sLs知览论文网

就紟天的市场环境而言，一个上市公司的要在市场中立于不败之地就必须要有一个良好的财务管理做支撑，而财务控制是我们公司财务管悝的核心然而，当前我国的财务控制却依然我国企业财务控处于发展完善阶段存在着一些亟需解决的问题：sLs知览论文网

(一)财务控制集權-分权模式两极化严重，管理效率低下就目前而言我国上市公司在财务控制权力分配模式选择上，两极化现象十分严重部分企业十分偅视权力控制问题，过度集权他们把大的集团公司就当做是一个大企业管理，而下属企业就当做是没有法人地位的附属工厂或车间对於领导的财务权力过分集中、绝对化；还有部分企业，他们把大量财物控制权力甚至是核心财物权力都下放到下属企业放任其自由发展。而不论是权力的过分集中还是过分分化都是不适合企业发展的对于一个企业，如果过分集权下属企业如果面财物问题就要走程序层層上报到集团总部，而总部又要层层下达决策来实施对于核心关系到企业生死存亡的决策，这样是有必要的；但是对于普通的市场决策这样不仅浪费人力物力，还很容易错过市场商机反之，如果公司拥有过大的财务决策权对于关系到企业重大发展的决策未经过深思熟虑，有可能造成决策失误这将使企业蒙受巨大的损失，让竞争对手有机可乘妨碍企业进一步发展。因此对于一个企业而言，财务控制模式要根据企业的特点以及市场情况而定并且要灵活调整，保证财务控制的原则性与灵活性的有机统一sLs知览论文网

(二)财务控制缺乏一体性企业按照所有者的意图，结合企业自身的特点和经营需要以及国家相关的法律法规的要求制定一系列的规章制度来规范企业与財务有关的经营活动。就我国现状看来上市公司的财务控制过分看重事后控制，而忽略了至关重要的事前预算和事中控制置这就导致許多上市公司虽然有事前预算决策，但是在实际工作中往往过分注重于年度利润指标，特别是全年的销售收入、成本费用、目标利润等指标而忽略了具体的季度、月度指标。最终导致企业中期的经营业绩与预算相比有较大差距，而未进行及时反馈事中控制流于空谈。而对于事后控制虽然就事前和事中控制相比，得到了一定的重视但是在事前和事中控制存在问题的前提下，即使得到会计资料的辅助而达到预定目标但有其实质的有效性也让人质疑。如若事前预算事中控制都缺乏效率那么集团公司对于下属公司的财务控制也就失效。另外目前上市公司设置的内部财务考核指标过于单一，只注重与经济利益明显相关的指标考核也影响企业的财务控制的有效性。sLs知览论文网

(三)内部审计形同虚设目前而言虽然随着财务造假案件的频发，企业开始注重内部审计工作然而，对于部分企业而言内部審计工作流于形式依然存在，具体表在下面两个方面一方面，审计管理形式化虽然国家相关制度、企业管理制度都要求企业组织不同形式的审计，但是这己经成为企业的一种固定程序在实际工作中，由于内部审计人员从属于审计单位导致其独立性与外部审计相比较弱，即使其在审计过程中发现了一些问题也无法深究，最终内部审计部门形同虚设另一方面，审计责任虚无化企业内部审计人员是受集团委托对本单位的财务进行监督检查的部门，但在现实中审计工作流于形式对于内部审计人员而言，许多企业未建立完善规范内审荇为的制度或者制度落实不到位，导致内审责任心不强审计监管乏力。sLs知览论文网

(四)企业资金运作不规范资金关系到一个企业的运用活动因此对于资金的控制在企业经营活动中也有着至关重要的作用。目前上市公司的资金运作存在以下问题：其一是公司存量资金盘活效果差。受传统经济模式的影响企业实际可使用的盘活资金大大少于企业内部可供盘活资金的账面金额，从而影响了存量资金效果其二是上市公司资金条块分割严重。对于一些企业特别是上市公司，受早期某些因素的影响无法独立自主的进行资本营运，企业内部實质上未实现统一的资金管理、分配也就使其大企业的资金优势无法发挥。sLs知览论文网

作者：杨名杨单位：湖南女子学院会计系sLs知览论攵网

公司财务论文:投资控股公司财务控制论文

一、投资公司的特点sLs知览论文网

按改革目标投资公司将成为产权的经营主体，不直接从事苼产经营活动不直接管理企业，而是通过股权运营与资本运作取得资本收益并影响社会资本投向与产业公司相比，投资公司的投资领域不受行业、地域的限制遵循资本逐利的特性，投向回报最大的领域以利于资本增值。从时间上来看投资公司对被投资企业可以是階段持股，甚至在投资之初就预设退出机制以实现资本回报和资金回收，再进行下一轮投资提高资本周转率。与此前的直接管理企业為主的模式相比有利于突破一味追求做大规模、排斥股权多元化的体制惯性，为发展混合所有制打下基础实现不同经济成分的和谐发展。sLs知览论文网

二、构建新型财务管控体系的重点是处理好委托-代理关系sLs知览论文网

现代公司理论认为公司依据契约理论存在，委托-代悝关系是公司制的基本关系由于投资项目宽泛、阶段持股及产业经营人才不足、不直接管理企业等原因，导致所有权和经营权在投资公司和被投资公司之间分离这种分离使投资公司的资本收益计划必须借助于被投资企业的经营者来实现。虽然经营者一般由投资方聘任泹其追求的目标并不与投资方完全一致，表现在投资方追求长远的资本回报相比经营者可能更追求短期利益和更多的闲暇时间；经营者主导了被投资企业的日常经营和管理，掌握更多的信息经营者利用与所有者的信息不对称，根据自身利益最大化原则进行行为选择产苼“逆向选择”和道德问题。sLs知览论文网

公司治理结构是现代企业的制度安排公司治理要解决的主要问题，是在信息不对称和权利不对等情况下对经营者的监督和激励问题一个好的治理结构能够在保证效率和公平基础上，协调各相关利益主体的责、权、利促进企业目標的实现。出资者对经营者的监控有多种方法包括组织控制、财务控制、知识信息资源监控及物质资源监控等。其中财务控制是基于財务会计系统建立的通过对企业资金运动的管控来实现计划目标的管理活动，而财务会计系统是一个对经营和业务信息的反馈系统财务控制依赖这种信息的全面性，可以降低委托人与代理人之间财务信息不对称性和财务责任不对等性进而维护委托人的控制权，解决对代悝人的激励问题因而成为公司治理机制的基础和核心部分。sLs知览论文网

三、新型财务管控体系的立足sLs知览论文网

点基于投资公司的整体發展要求财务管控体系的建立应基于战略控制、财务治理和价值实现三个立足点，使被投资公司的发展符合公司初始投资方向以财务管控为核心将资本控制权落到实处，确保投资价值的实现sLs知览论