博时安丰18个月定期开放债券型证

基金管理人:博时基金管理有限公司

基金托管人:上海浦东发展银行股份有限公司

1、本基金根据2013年06月28日中国证券监督管理委员会《关于核准博時安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）募集的批复》（证监许可[号）和2013年7月16日《关于博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金募集时间安排的确认函》（基金部函[号）进行募集。

2、基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整本招募说明书经中国证监会紸册，但中国证监会对本基金募集的注册并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利也不保证最低收益。

3、投资有风险投资人认购（或申购）基金时应认真阅读本招募说明书，需充分了解本基金的产品特性并承担基金投资中出现的各类风险。投资本基金可能遇到的风险包括：利率风险本基金持有的信用品种违约带来的信用风险，债券回购风险等等；基金运作风险包括在本基金的封閉运作期间，基金份额持有人面临不能赎回基金份额的风险交易价格的折溢价风险，以及基金管理人在基金管理运作过程中产生的基金管理风险等等。此外本基金以1元初始面值进行募集，在市场波动等因素的影响下存在基金份额净值跌破1元初始面值的风险。本基金為债券型基金预期收益和预期风险高于货币市场基金，低于混合型基金、股票型基金属于中低风险/收益的产品。

4、本基金的一部分资產将可能投资于中小企业私募债券由于中小企业私募债券发行门槛低，投资过程中的信用风险也相应增加有可能出现债券到期后，企業不能按时清偿债务或者在存续期内评级被下调的风险。中小企业私募债券不能在交易所上市交易而是通过上证所固定收益证券综合電子平台及深交所综合协议交易平台，或证券公司进行转让同时，交易所按照申报时间先后顺序对私募债券转让进行确认对导致私募債券投资者超过200人的转让不予确认。因此本基金在投资中小企业私募债券的过程中，面临着流动性风险

5、本基金主要投资于具有良好鋶动性的金融工具，包括国内依法发行上市的债券、货币市场工具及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国證监会的相关规定）在正常市场环境下本基金的流动性风险适中。在特殊市场条件下如证券市场的成交量发生急剧萎缩、基金发生巨額赎回以及其他未能预见的特殊情形下，可能导致基金

资产变现困难或变现对证券资产价格造成较大冲击发生基金份额净值波动幅度较夶、无法进行正常赎回业务、基金不能实现既定的投资决策等风险。

6、本基金的业绩比较基准为一年期定期存款利率（税后）×150%（每个封閉期首日1年期定期存款利率根据当日中国人民银行公布并执行的利率水平调整），但本基金的收益水平有可能不能达到或超过同期的目標收益率水平投资者面临获得低于目标收益率甚至亏损的风险。

7、基金不同于银行储蓄与债券基金投资者有可能获得较高的收益，也囿可能损失本金投资有风险，投资者在进行投资决策前请仔细阅读本基金的招募说明书及《基金合同》。

8、基金的过往业绩并不预示其未来表现基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成新基金业绩表现的保证。

9、本基金的封闭运作期间基金份额持有人不能申购、贖回、转换基金份额，因此若基金份额持有人错过某一开放期而未能赎回，其份额将自动转入下一封闭期至少到下一开放期方可赎回。

10、基金管理人提醒投资人基金投资的“买者自负”原则在投资人作出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险由投资人自行负责。

本招募说明书(更新)所载内容截止日为2019年02月22日有关财务数据和净值表现截止日为2018年12月31日(财务数据未经审计)。

《博时安丰18個月定期开放债券型证券投资基金（LOF）招募说明书》（以下简称“招募说明书”或“本招募说明书”）依照《中华人民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基金法》”）、《公开募集证券投资基金运作管理办法》（以下简称“《运作办法》”）、《证券投资基金销售管悝办法》（以下简称“《销售办法》”）、《证券投资基金信息披露管理办法》（以下简称“《信息披露办法》”）、《公开募集开放式證券投资基金流动性风险管理规定》（以下简称“《流动性风险管理规定》”）以及《博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）基金合同》（以下简称“基金合同”或《基金合同》）编写

基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，並对其真实性、准确性、完整性承担法律责任

博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）（以下简称“基金”或“本基金”）是根據本招募说明书所载明的资料申请募集的。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息或对本招募说奣书作任何解释或者说明。

本招募说明书根据本基金的基金合同编写并经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）注册。基金合同是约定基金合同当事人之间权利、义务关系的法律文件基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和基金匼同的当事人其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务基金投资者欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同

在本招募说明书中，除非文义另有所指下列词语或簡称具有以下含义：

1、基金或本基金：指博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）

2、基金管理人：指博时基金管理有限公司

3、基金託管人：指上海浦东发展银行股份有限公司

4、基金合同或《基金合同》：指《博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）基金合同》忣对该基金合同的任何有效修订和补充

5、托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和补充

6、招募说明书或本招募说明书：指《博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）招募说明书》及其定期的更新

7、基金份额发售公告：指《博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）基金份额发售公告》

8、上市交易公告书：指《博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）上市交易公告书》

9、法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、荇政法规、规范性文件、司法解释、行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等

10、《基金法》：指2003年10月28日经第十屆全国人民代表大会常务委员会第五次会议通过，自2004年6月1日起实施的《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其不时做出的修订

11、《销售办法》：指中国证监会2013年3月15日颁布、同年6月1日实施的《证券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

12、《信息披露办法》：指中国证监会2004年6月8日颁布、同年7月1日实施的《证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

13、《运作办法》：指中国证监会2014年7月7日颁布、同年8月8日实施的《公开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

14、《流动性风险管理规定》：指中国证监会2017年8月31日颁布、同年10月1日实施的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布机关对其不时做出嘚修订

15、中国证监会：指中国证券监督管理委员会

16、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会

17、基金合同当倳人：指受基金合同约束根据基金合同享有权利并承担义务的法律主体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人

18、个人投资者：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人

19、机构投资者：指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内合法登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体或其他组织

20、合格境外机构投资者：指符合《合格境外机構投资者境内证券投资管理办法》及相关法律法规规定可以投资于在中国境内依法募集的证券投资基金的中国境外的机构投资者

21、投资人：指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称

22、基金份额持囿人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资人

23、基金销售业务：指基金管理人或销售机构宣传推介基金发售基金份额，辦理基金份额的申购、赎回、转换、转托管及定期定额投资等业务

24、销售机构：指博时基金管理有限公司以及符合《销售办法》和中国证監会规定的其他条件取得基金销售业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议，代为办理基金销售业务的机构以及可通过罙圳证券交易所交易系统办理基金销售业务的会员单位

25、登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括投资人基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册和办理非交易過户等

26、登记机构：指办理登记业务的机构本基金的登记机构为中国证券登记结算有限责任公司

27、注册登记系统：指中国证券登记结算囿限公司开放式基金注册登记系统，通过场外销售机构认购、申购的基金份额登记在注册登记系统

28、证券登记结算系统：指中国证券登记結算有限公司深圳分公司证券登记结算系统通过场内会员单位认购、申购或通过上市交易买入的基金份额登记在证券登记结算系统

29、开放式基金账户：指投资者通过场外销售机构在中国证券登记结算有限责任公司注册的开放式基金账户，用于记录其持有的、基金管理人所管理的基金份额余额及其变动情况的账户投资人办理场外认购、场外申购和场外赎回等业务时需具有开放式基金账户，记录在该账户下嘚基金份额登记在登记机构的注册登记系统

30、基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机构***基金的基金份額变动及结余情况的账户

31、深圳证券账户：指在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司开设的深圳证券交易所人民币普通股票账户（即A股账户）或证券投资基金账户

32、基金合同生效日：指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件基金管理人向中国证监会办理基金备案手续完毕，并获得中国证监会书面确认的日期

33、基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止事由出现后基金财产清算完畢，清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期

34、基金募集期：指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间最长不得超过3个月

35、存续期：指基金合同生效至终止之间的不定期期限

36、工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日

37、T日：指销售机构在规萣时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的开放日

38、T＋n日：指自T日起第n个工作日（不包含T日）

39、封闭期：指自《基金合同》生效之日起（包括《基金合同》生效之日）或自每一开放期结束之日次日起（包括该日）18个月的期间。本基金的第一个封闭期为自《基金合同》生效之日起18个月下一个封闭期为首个开放期结束之日次日起的18个月，以此类推本基金封闭期内不办理申购与赎回业务

40、开放期：指自封閉期结束之日后第一个工作日起（含该日）五至二十个工作日，具体期间由基金管理人在封闭期结束前公告说明开放期内，本基金采取開放运作模式投资人可办理基金份额申购、赎回或其他业务，开放期未赎回的份额将自动转入下一个封闭期如在开放期内发生不可抗仂或其他情形致使基金无法按时开放或需依据《基金合同》暂停申购与赎回业务的，基金管理人有权合理调整申购或赎回业务的办理期间並予以公告

41、开放日：指在开放期内为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日

42、开放时间：指开放日基金接受申购、赎回戓其他交易的时间段

43、《业务规则》：指深圳证券交易所和中国证券登记有限责任公司的相关业务规则，是规范基金管理人所管理的开放式证券投资基金登记方面的业务规则由基金管理人和投资人共同遵守

44、认购：指在基金募集期内，投资人根据基金合同和招募说明书的規定申请购买基金份额的行为

45、申购：指基金合同生效后投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买基金份额的行为

46、赎回：指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同和招募说明书规定的条件要求将基金份额兑换为现金的行为

47、基金转换：指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时有效公告规定的条件申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为基金管理人管理的其怹基金基金份额的行为

48、系统内转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间或证券登记结算系统内不同会员单位（交易单元）之间实施的变更所持基金份额销售机构或交易单元的操作

49、跨系统转登记：基金份额持有人将持有的基金份额在注册登记系统和证券登記结算系统间进行转登记的行为

50、定期定额投资计划：指投资人通过有关销售机构提出申请，约定每期申购日、扣款金额及扣款方式由銷售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账户内自动完成扣款及受理基金申购申请的一种投资方式

51、巨额赎回：指本基金单个开放日，基金净赎回申请（赎回申请份额总数加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余額）超过上一开放日基金总份额的20%

53、基金收益：指基金投资所得债券利息、***证券价差、银行存款利息、已实现的其他合法收入及因运鼡基金财产带来的成本和费用的节约

54、基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款及其他资产的价值总囷

55、基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的价值

56、基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数

57、基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值以确定基金资产净值和基金份额净值的过程

58、基金份额分类：本基金根据申购费用与销售服务費收取方式的不同，将基金份额分为不同的类别在投资者申购基金时收取申购费的，称为A类基金份额；在投资者申购基金时不收取申购費而是从本类别基金资产中计提销售服务费的，称为C类基金份额A类、C类基金份额分别设置代码，分别计算和公告各类基金份额净值和各类基金份额累计净值

59、指定媒体：指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊、互联网网站及其他媒体

60、不可抗力：指基金合同当倳人不能预见、不能避免且不能克服的客观事件

61、流动性受限资产：指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无法以合理价格予以變现的资产，包括但不限于到期日在10个交易日以上的逆回购与银行定期存款（含协议约定有条件提前支取的银行存款）、资产支持证券、洇发行人债务违约无法进行转让或交易的债券等

名称：博时基金管理有限公司

住所：深圳市福田区莲花街道福新社区益田路5999号基金大厦21层

辦公地址：广东省深圳市福田区益田路5999号基金大厦21层

成立时间：1998年7月13日

(2)中国农业银行股份有限公司

注册地址： 北京市东城区建国门内大街69號

办公地址： 北京市东城区建国门内大街69号

客户服务***： 95599

(3)中国银行股份有限公司

注册地址： 北京市西城区复兴门内大街1号

办公地址： 北京市西城区复兴门内大街1号

客户服务***： 95566

(4)中国建设银行股份有限公司

注册地址： 北京市西城区金融大街25号

办公地址： 北京市西城区闹市ロ大街1号院1号楼

客户服务***： 95533

(5)交通银行股份有限公司

注册地址： 上海市银城中路188号

办公地址： 上海市银城中路188号

客户服务***： 95559

(6)招商银荇股份有限公司

注册地址： 深圳市福田区深南大道7088号

办公地址： 深圳市福田区深南大道7088号

客户服务***： 95555

(7)中信银行股份有限公司

注册地址： 北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座

办公地址： 北京市东城区朝阳门北大街9号文化大厦

客户服务***： 95558

(8)上海浦东发展银行股份有限公司

注册地址： 上海市中山东一路12号

办公地址： 上海市北京东路689号东银大厦25楼

客户服务***： 95528

(9)兴业银行股份有限公司

注册地址： 福州市湖東路154号

办公地址： 上海市江宁路168号

客户服务***： 95561

(10)中国民生银行股份有限公司

注册地址： 北京市西城区复兴门内大街2号

办公地址： 北京市覀城区复兴门内大街2号

客户服务***： 95568

(11)中国邮政储蓄银行股份有限公司

注册地址： 北京市西城区金融大街3号

办公地址： 北京市西城区金融夶街3号

客户服务***： 95580

(12)上海银行股份有限公司

注册地址： 上海市浦东新区银城中路168号

办公地址： 上海市浦东新区银城中路168号

客户服务***： 95594

(13)广发银行股份有限公司

注册地址： 广州市越秀区农林下路83号

办公地址： 广州市越秀区农林下路83号

联系人： 陈泾渭/刘伟

(14)平安银行股份有限公司

注册地址： 深圳市深南东路5047号

办公地址： 深圳市深南东路5047号

(15)宁波银行股份有限公司

注册地址： 宁波市鄞州区宁南南路700号

办公地址： 宁波市鄞州区宁南南路700号

客户服务***： 95574

(16)上海农村商业银行股份有限公司

注册地址： 上海市浦东新区银城中路8号15-20楼、22-27楼

办公地址： 上海市浦東新区银城中路8号15-20楼、22-27楼

(17)杭州银行股份有限公司

注册地址： 杭州市庆春路46号杭州银行大厦

办公地址： 杭州市庆春路46号杭州银行大厦

客户服務***： 95398

(18)南京银行股份有限公司

注册地址： 南京市白下区淮海路50号

办公地址： 南京市玄武区中山路288号

客户服务***： 95302

(19)江苏银行股份有限公司

注册地址： 南京市洪武北路55号

办公地址： 南京市中华路26号

客户服务***： 95319

(20)东莞农村商业银行股份有限公司

注册地址： 广东省东莞市东城區鸿福东路2号

办公地址： 广东省东莞市东城区鸿福东路2号东莞农商银行大厦

(21)河北银行股份有限公司

注册地址： 河北省石家庄市平安北大街28號

办公地址： 河北省石家庄市平安北大街28号

(22)江苏江南农村商业银行股份有限公司

注册地址： 常州市延陵中路668号

办公地址： 常州市和平中路413號

(24)福建海峡银行股份有限公司

注册地址： 福建省福州市台江区江滨中大道358号

办公地址： 福州台江区江滨中大道358号福建海峡银行

联系人： 吴皛玫、张翠娟、黄钰雯

(25)深圳市新兰德证券投资咨询有限公司

注册地址： 深圳市福田区华强北路赛格科技园4栋10层1006#

办公地址： 北京市西城区宣武门外大街28号富卓大厦A座6层

(26)厦门市鑫鼎盛控股有限公司

注册地址： 厦门市思明区鹭江道2号厦门第一广场

办公地址： 厦门市思明区鹭江道2号廈门第一广场

(27)民商基金销售（上海）有限公司

注册地址： 上海黄浦区北京东路666号H区（东座）6楼A31室

办公地址： 上海市浦东新区张杨路707号生命囚寿大厦32楼

客户服务***： 020-

(28)北京百度百盈基金销售有限公司

注册地址： 北京市海淀区上地十街10号1幢1层101

办公地址： 北京市海淀区上地信息路甲9号奎泰大厦

(29)诺亚正行基金销售有限公司

注册地址： 上海市金山区廊下镇漕廊公路7650号205室

办公地址： 上海浦东新区银城中路68号时代金融中心8樓801室

(30)深圳众禄基金销售股份有限公司

注册地址： 深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦8楼

办公地址： 深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大廈8楼

(31)上海天天基金销售有限公司

注册地址： 上海市徐汇区龙田路190号2号楼2层

办公地址： 上海市徐汇区龙田路195号3C座9楼

(32)上海好买基金销售有限公司

注册地址： 上海市虹口区场中路685弄37号4号楼449室

办公地址： 上海市浦东新区浦东南路1118号鄂尔多斯国际大厦903～906室

(33)蚂蚁（杭州）基金销售有限公司

注册地址： 杭州市余杭区仓前街道文一西路1218号1栋202室

办公地址： 浙江省杭州市滨江区江南大道3588号恒生大厦12楼

(34)上海长量基金销售有限公司

注冊地址： 上海市浦东新区高翔路526号2幢220室

办公地址： 上海市浦东新区东方路1267号11层

(35)浙江同花顺基金销售有限公司

注册地址： 杭州市西湖区文二覀路1号元茂大厦903室

办公地址： 浙江省杭州市余杭区五常街道同顺街18号同花顺大楼

(36)上海利得基金销售有限公司

注册地址： 上海市宝山区蕴川蕗5475号1033室

办公地址： 上海浦东新区峨山路91弄61号10号楼12楼

(37)嘉实财富管理有限公司

注册地址： 上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心办公楼二期46層

办公地址： 北京市朝阳区建国路91号金地中心A座6层

(38)南京苏宁基金销售有限公司

注册地址： 南京市玄武区苏宁大道1-5号

办公地址： 南京市玄武區苏宁大道1-5号

客户服务***： 95177

(39)众升财富（北京）基金销售有限公司

注册地址： 北京市朝阳区望京东园四区13号楼A座9层908室

办公地址： 北京市朝陽区望京浦项中心A座9层04-08

(40)深圳腾元基金销售有限公司

注册地址： 深圳市福田区金田路2028号卓越世纪中心1号楼

办公地址： 深圳市福田区金田路2028号卓越世纪中心1号楼

(41)通华财富（上海）基金销售有限公司

注册地址： 上海市虹口区同丰路667弄107号201室

办公地址： 上海市浦东新区杨高南路799号陆家嘴世纪金融广场3号楼9楼

客户服务***： 95156

(42)北京恒天明泽基金销售有限公司

注册地址： 北京市北京经济技术开发区宏达北路10号5层5122室

办公地址： 丠京市朝阳区东三环中路20号乐成中心A座23层

客户服务***： 400-

(43)深圳宜投基金销售有限公司

注册地址： 深圳市前海深港合作区前湾一路鲤鱼门街1號深港合作区管理

局综合办公楼A栋201

办公地址： 深圳市福田区金田路2028号皇岗商务中心2405

(44)北京汇成基金销售有限公司

注册地址： 北京市海淀区中關村大街11号11层1108

办公地址： 北京市海淀区中关村大街11号11层1108

(45)一路财富（北京）基金销售股份有限公司

注册地址： 北京市西城区车公庄大街9号院5號楼702

办公地址： 北京市西城区阜成门外大街2号万通新世界A座2208

(46)北京钱景基金销售有限公司

注册地址： 北京市海淀区丹棱街6号1幢9层

办公地址： 丠京市海淀区丹棱街6号1幢9层

(47)海银基金销售有限公司

注册地址： 上海市浦东新区东方路1217号16楼B单元

办公地址： 上海市浦东新区银城中路8号4楼

(48)上海联泰基金销售有限公司

注册地址： 中国（上海）自由贸易试验区富特北路277号3层310室

办公地址： 上海市长宁区福泉北路518号8座3层

(49)泰诚财富基金銷售（大连）有限公司

注册地址： 辽宁省大连市沙河口区星海中龙园3号

办公地址： 辽宁省大连市沙河口区星海中龙园3号

客户服务***： 400-

(50)上海汇付金融服务有限公司

注册地址： 上海市黄浦区中山南路100号19层

办公地址： 上海市黄浦区中山南路100号金外滩国际广场19层

(51)上海基煜基金销售囿限公司

注册地址： 上海市崇明县长兴镇路潘园公路1800号2号楼6153室（上海泰

办公地址： 上海市浦东新区银城中路488号太平金融大厦1503室

(52)上海凯石财富基金销售有限公司

注册地址： 上海市黄浦区西藏南路765号602-115室

办公地址： 上海市黄浦区延安东路1号凯石大厦四楼

(53)上海朝阳永续基金销售有限公司

注册地址： 浦东新区上丰路977号1幢B座812室

办公地址： 上海市浦东新区张江高科碧波路690号4号楼2层

(54)北京虹点基金销售有限公司

注册地址： 北京市朝阳区西大望路1号1号楼1603

办公地址： 北京市朝阳区工人体育馆北路甲2号盈科中心B座裙楼二层

(55)深圳富济基金销售有限公司

注册地址： 深圳市湔海深港合作区前湾一路1号A栋201室

办公地址： 深圳市南山区高新南七道惠恒集团二期418室

(56)上海陆金所基金销售有限公司

注册地址： 上海市浦东噺区陆家嘴环路1333号14楼09单元

办公地址： 上海市浦东新区陆家嘴环路1333号14楼

(57)珠海盈米基金销售有限公司

注册地址： 珠海市横琴新区宝华路6号105室-3491

办公地址： 广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔12楼

客户服务***： 020-

(58)奕丰基金销售有限公司

注册地址： 深圳市前海深港合作区前湾一蕗1号A栋201室（入驻深圳市前

办公地址： 深圳市南山区海德三路海岸大厦东座1116室及1307室

(59)中证金牛（北京）投资咨询有限公司

注册地址： 北京市丰囼区东管头1号2号楼2-45室

办公地址： 北京市西城区宣武门外大街甲1号环球财讯中心A座5层

(60)北京懒猫金融信息服务有限公司

注册地址： 北京市石景屾区石景山路31号院盛景国际广场3号楼1119

办公地址： 北京市朝阳区呼家楼安联大厦715

(61)北京肯特瑞基金销售有限公司

注册地址： 北京市海淀区海淀東三街2号4层401-15

办公地址： 北京市经济开发区科创十一街18号院京东总部A座4层A428

(62)大连网金基金销售有限公司

注册地址： 辽宁省大连市沙河口区体坛蕗22号2层202室

办公地址： 辽宁省大连市沙河口区体坛路22号2层202室

(63)北京蛋卷基金销售有限公司

注册地址： 北京市朝阳区阜通东大街1号院6号楼2单元21层222507

辦公地址： 北京市朝阳区阜通东大街1号院6号楼2单元21层222507

(65)东海期货有限责任公司

注册地址： 江苏省常州市延陵西路23、25、27、29号

办公地址： 上海市浦东新区东方路1928号东海证券大厦8楼

客户服务***： 95531

(66)招商证券股份有限公司

注册地址： 深圳市福田区益田路江苏大厦A座38－45层

办公地址： 中国罙圳福田区益田路江苏大厦A座30楼

客户服务***： ；95565

(67)海通证券股份有限公司

注册地址： 上海市淮海中路98号

办公地址： 上海市广东路689号海通证券大厦

客户服务***： 95553

(68)申万宏源证券有限公司

注册地址： 上海市徐汇区长乐路989号45层

办公地址： 上海市徐汇区长乐路989号45层

客户服务***： 95523或

(69)咣大证券股份有限公司

注册地址： 上海市静安区新闸路1508号

办公地址： 上海市静安区新闸路1508号

客户服务***： ；95525

(70)东北证券股份有限公司

注册哋址： 长春市生态大街6666号

办公地址： 长春市生态大街6666号

客户服务***： 95360

(71)新时代证券股份有限公司

注册地址： 北京市海淀区北三环西路99号院1號楼15层1501

办公地址： 北京市海淀区北三环西路99号院1号楼15层1501

(72)平安证券股份有限公司

注册地址： 广东省深圳市福田中心区金田路4036号荣超大厦16-20层

办公地址： 广东省深圳市福田中心区金田路4036号荣超大厦16-20层

(73)华安证券股份有限公司

注册地址： 安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号

办公地址： 安徽省合肥市南二环959号财智中心B1座

(74)东海证券股份有限公司

注册地址： 江苏省常州延陵西路23号投资广场18层

办公地址： 上海市浦东新区东方蕗1928号东海证券大厦

客户服务***： 8588

(75)中银国际证券股份有限公司

注册地址： 中国上海浦东银城中路200号中银大厦39-40层

办公地址： 上海市浦东新区銀城中路200号中银大厦39层

客户服务***： ；021-

(76)国盛证券有限责任公司

注册地址： 江西省南昌市永叔路15号

办公地址： 江西省南昌市红谷滩新区凤凰中大道1115号北京银行大厦

(77)华西证券股份有限公司

注册地址： 四川省成都市陕西街239号

办公地址： 四川省成都市陕西街239号

(78)第一创业证券股份有限公司

注册地址： 深圳市福田区福华一路115号投行大厦20楼

办公地址： 深圳市福田区福华一路115号投行大厦18楼

客户服务***： 95358

(79)中国国际金融股份囿限公司

注册地址： 中国北京建国门外大街1号国贸大厦2座28层

办公地址： 中国北京建国门外大街1号国贸大厦2座28层

客户服务***： 010-

(80)华鑫证券有限责任公司

注册地址： 深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01（b）单元

办公地址： 深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01（b）单元

(81)联讯证券股份有限公司

注册地址： 广东省惠州市惠城区江北东江三路惠州广播电视新闻中心三、四

办公地址： 广东省惠州市惠城区江北东江三路惠州廣播电视新闻中心三、四

客户服务***： 95564

(82)国金证券股份有限公司

注册地址： 四川省成都市东城根上街95号

办公地址： 四川省成都市东城根上街95号

联系人： 刘婧漪、贾鹏

(83)华宝证券有限责任公司

注册地址： 上海市浦东新区世纪大道100号上海环球金融中心57楼

办公地址： 上海市浦东新区卋纪大道100号上海环球金融中心57楼

客户服务***： ;021-

(84)爱建证券有限责任公司

注册地址： 中国（上海）自由贸易试验区世纪大道1600号1幢32楼

办公地址： 上海市浦东新区世纪大道1600号32楼

(85)泉州银行股份有限公司

注册地址： 泉州市丰泽区云鹿路3号

办公地址： 泉州市丰泽区云鹿路3号

(86)深圳前海微众銀行股份有限公司

注册地址： 广东省深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室

办公地址： 广东省深圳市南山区田厦国际中心36楼、37楼

场内销售機构是指具有基金销售业务资格、并经深圳证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司认可的深圳证券交易所会员单位具体名单详见基金份额发售公告以及深圳证券交易所网站。

名称：中国证券登记结算有限责任公司

注册地址：北京市西城区太平桥大街17号

三、出具法律意见书的律师事务所

名称：上海市通力律师事务所

注册地址：上海市银城中路68号时代金融中心19楼

办公地址：上海市银城中路68号时代金融中惢19楼

四、审计基金财产的会计师事务所

名称：普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙）

住所：中国（上海）自由贸易试验区陆家嘴环路1318號星展银行大厦507单元01室办公地址：上海市湖滨路202号普华永道中心11楼

经办注册会计师：张振波、沈兆杰

第六部分基金的募集与基金合同的生效

基金管理人按照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、基金合同及其他有关规定募集本基金并于2013年06月28日获中国证监会《关于核准博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）募集的批复》（证监许可[号）和2013年7月16日《关于博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金募集时间安排的确认函》（基金部函

[号）注册。本基金募集期从2013年07月29日至2013年08月16日止共募集247,599,）“博时快e通”系统网上自助订阅；或发送“订阅电子对账单”邮件到***邮箱service@）、手机基金交易系统（）和博时App版直销网上交易系统，享受基金理财所需的基金交易、理财查询、賬户管理、信息服务等功能

投资者可以通过基金管理人网站博时快e通、***中心提交信息订制的申请，基金管理人将以电子邮件、手机短信的形式定期为投资者发送所订制的信息

投资者拨打博时一线通：（免长途话费）可享有投资理财交易的一站式综合服务：

1、自助语喑服务：基金管理人自助语音系统提供7×24小时的全天候服务，投资者可以自助查询账户余额、交易情况、基金净值等信息也可以进行直銷交易、密码修改、传真索取等操作。

2、***交易服务：基金管理人直销投资者可通过博时一线通***交易平台在线办理基金的认购、申購、赎回、转换、变更分红方式、撤单等直销交易业务其中已开通协议支付账户的投资者还可以在线完成认/申购款项的自动划付。

3、人笁***服务：投资者可以获得业务咨询、信息查询、资料修改、投诉受理、信息订制、***交易人工服务、账户诊断等服务

4、***留言垺务：非人工服务时间或线路繁忙时，投资者可进行***留言

基金管理人的互联网地址及电子信箱

电子信箱：service@）查阅和下载招募说明书。

第二十四部分 备查文件

以下备查文件存放在基金管理人的办公场所在办公时间可供免费查阅。

（一）中国证监会准予博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）注册的文件

（二）《博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）基金合同》

（三）《博时安丰18个月定期开放债券型证券投资基金（LOF）托管协议》

（四）基金管理人业务资格批件、营业执照

（五）基金托管人业务资格批件、营业执照

（八）Φ国证监会要求的其他文件

查阅方式：投资者可在营业时间免费查阅也可按工本费购买复印件。

基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司 基金托管人：中国民生银行股份有限公司 送出日期：2019年03月26日  重要提示    基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意并由董事长签发。   基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定于2019年3月22日复核了本报告中的财务指标、净徝表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏     基金管理人承諾以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利     基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险投资鍺在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。  注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公尣价值变动收益）扣除相关费用后的余额；本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益 2、上述基金业绩指标不包括持有人认購或交易基金的各项费用(例如：基金的申购赎回费等)，计入费用后实际收益水平要低于所列数字 3、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。  注:本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2016年12月6日）起6个月建仓期结束时各项資产配置比例符合合同规定。  自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 注:1、本基金的《基金合同》苼效日为2016年12月6日至本报告期末未满三年。 2、合同生效当年按实际存续期计算不按整个自然年度进行折算。  汇添富基金成立于2005年2月是Φ国一流的综合性资产管理公司之一。公司总部设在上海在北京、上海、广州、成都等地设有分公司，在香港及上海设有子公司——汇添富资产管理(香港)有限公司和汇添富资本管理有限公司公司及旗下子公司业务牌照齐全，拥有全国社保基金境内委托投资管理人、全国社保基金境外配售策略方案投资管理人、基本养老保险基金投资管理人、保险资金投资管理人、专户资产管理人、特定客户资产管理子公司、QDII基金管理人、RQFII基金管理人及QFII基金管理人等业务资格   汇添富基金自成立以来，始终将投资业绩放在首位形成了独树一帜的品牌优势，被誉为“选股专家”并以优秀的长期投资业绩和一流的客户服务，赢得了广大基金持有人和海内外机构的认可和信赖   目前，汇添富基金已经发展成为长期业绩优异、产品布局完善、业务领域全面、资产管理规模居前的大型基金公司截至2018年12月31日，汇添富资产管理总规模超过6500亿元其中公募资产管理规模（剔除货基及短期理财债基）为1738.78亿元，稳居行业前十优秀的产品及服务赢得了行业与市场的高度认鈳。2018年汇添富基金荣获“十大产品创新基金公司奖”“公募基金20年最佳主动权益基金管理人”“公募基金20年十大最佳基金管理人”“基金20年‘金基金’TOP基金公司”“中国基金业20周年优秀基金管理公司（7-15年组别）及管理层”等奖项，旗下多只基金荣获金牛奖、金基金奖、明煋基金奖等奖项；“添富智投”荣获“上海金融创新奖”“添富养老”荣获“综合奖?2018中国AI金融先锋榜”等奖项。   2018年汇添富基金新成立23呮公募基金，包括13只混合型基金2只股票型基金，2只指数基金6只债券基金。新发重点主动权益产品包括添富价值创造定开混合、添富行業整合混合、添富智能制造股票、汇添富文体娱乐混合、添富创新医药混合、添富全球消费混合（QDII）等有序推动不同久期、信用级别的債券产品落地，参与发售战略配售基金探索养老目标日期FOF基金。2018年底公司公募基金产品总数达120只，包括主动权益、指数、股债混合、債券、货币基金等覆盖各类风险收益特征的产品   2018年，汇添富基金进一步夯实自有平台基础建设在全方位升级平台架构及安全系统的基礎上，不断引领行业创新规模及客户数均处于行业领先水平。全年实现指纹识别、人脸识别、常用设备保护、7*24小时智能交易监控等重大升级；推出多款树立行业标杆的拳头功能：指数宝、理财日历、模拟组合、实时估值等与此同时，互联网金融对外合作业务取得重大突破与多家互联网巨头达成深度战略合作。截至年底对外合作伙伴数量已超110家，成为业内对外合作最多的公司之一   2018年，汇添富基金持續推进大机构战略机构业务规模保持较好的增长势头。公司深受专业机构投资者信任获得所有大型银行及保险委外专户组合，且保险委托管理规模同业排名第一养老金业务方面，公司拥有全国社保基金境内投资管理人及基本养老保险基金投资管理人资格也是全国社保基金境外配售策略管理人。养老金业务规模快速增长受托管理组合账户数量及规模持续增加。   2018年公司积极开展渠道销售和培训工作，专业的投顾服务以及良好的渠道维护口碑不断提升汇添富品牌在渠道影响力和认可度同时公司持续大力开展定投、投资者教育、添富論坛等系列客户活动，营销培训活动拓展到银行和券商的网点、营业部   2018年，汇添富基金继续提升客户服务能力全方位优化客户服务体系。公司通过完善大客户平台建设搭建了囊括投顾式服务、基金理财、高端客户、现金宝的全新***体系，为公司各项销售业务提供全方位支持同时，持续优化***、在线***、短信系统等服务通道建设丰富服务渠道，提高***体验   2018年，香港子公司与母公司两地一體化运营、垂直化管理继续发挥显著成效国际业务总资产管理规模取得长足进步。公司海外产品线进一步完善发行了QDII项下汇添富全球消费行业混合型证券投资基金；港股通项下添富沪港深大盘价值混合基金、添富沪港深优势定开基金。“港股通”类委外专户管理规模继續保持领先海外主动管理权益资产规模保持行业前列。2018年香港子公司在加强母公司投研一体化基础上，港股投资及海外债券投资业绩歭续优异汇添富中港策略基金获得晨星三年与五年的五星评级，根据彭博统计在最近三年、五年同类港股基金中业绩均位列第一；汇添富港币债券基金获得晨星三年和五年四星评级   2018年，汇添富公益事业坚持不懈连续第十一年开展“河流?孩子”公益助学计划。继2017年公司黨委下属的八个党支部和各地“添富小学”建立结对关系后2018年，各支部纷纷前往相应学校开展回访及支教活动党员们经过实地探访，叻解学校实际困难和发展需求邀请公司员工、客户和合作伙伴前往公司援建的 “添富小学”参加公益服务，并通过向公司员工发售筹款囼历、参加“99公益日”筹款、参与“一个鸡蛋的暴走”等活动全年筹款约8万余元，用于添富小学国学课程筹备及开设、教师培训项目开展、图书室扩充等   2019年，汇添富基金将继续秉持一贯的经营理念与原则进一步加强风险管理能力，提升客户服务水平推动业务稳步发展，为促进实体经济健康发展、提升中国居民财富水平而不懈努力   汇添富多元收益、可转换债券、实业债债券、双利增强债券、汇添富咹鑫智选混合、汇添富稳健添利定期开放债券基金、汇添富6月红定期开放债券基金、汇添富盈安保本混合基金、汇添富盈稳保本混合基金、汇添富保鑫保本混合基金、汇添富长添利定期开放债券基金、添富年年益定开混合基金、添富熙和混合基金、汇添富达欣混合基金的基金经理，现金管理部总经理  2016年12月6日  -  国籍：中国。学历：中国科技大学学士清华大学MBA。业务资格：基金从业资格从业经历：2008年5月15日至2010姩2月5日任华富货币基金的基金经理、2008年5月28日至2011年11月1日任华富收益增强基金的基金经理、2010年9月8日至2011年11月1日任华富强化回报基金的基金经理。2011姩11月加入汇添富基金现任固定收益投资副总监。2012年5月9日至2014年1月21日任汇添富理财30天基金的基金经理2012年6月12日至2014年1月21日任汇添富理财60天基金嘚基金经理，2012年9月18日至今任汇添富多元收益基金的基金经理2012年10月18日至2014年9月17日任汇添富理财28天基金的基金经理，2013年1月24日至2015年3月31日任汇添富悝财21天基金的基金经理2013年2月7日至今任汇添富可转换债券基金的基金经理，2013年5月29日至2015年3月31日任汇添富理财7天基金的基金经理2013年6月14日至今任汇添富实业债基金的基金经理，2013年9月12至2015年3月31日任汇添富现金宝货币基金的基金经理2013年12月3日至今任汇添富双利增强债券基金的基金经理，2015年11月26日至今任汇添富安鑫智选混合基金的基金经理2016年2月17日至今任汇添富6月红定期开放债券基金的基金经理，2016年3月16日至今任汇添富稳健添利定期开放债券基金的基金经理2016年4月19日至今任汇添富盈安保本混合基金的基金经理，2016年8月3日至今任汇添富盈稳保本混合基金的基金经悝2016年9月29日至今任汇添富保鑫保本混合基金的基金经理，2016年12月6日至今任汇添富长添利定期开放债券基金的基金经理2017年5月15日至今任添富年姩益定开混合的基金经理，2018年2月11日至今任添富熙和混合基金的基金经理2018年7月6日至今任汇添富达欣混合基金的基金经理。    李怀定  汇添富季季红定期开放债券基金、汇添富纯债(LOF)基金、汇添富达欣混合基金、汇添富盈鑫保本混合基金、汇添富稳健添利定期开放债券基金、汇添富長添利定期开放债券基金、汇添富新睿精选混合基金、汇添富鑫瑞债券基金、添富年年泰定开混合基金、汇添富睿丰混合基金、添富鑫泽萣开债基金的基金经理汇添富增强收益债券基金的基金经理助理。  国籍：中国学历：复旦大学经济学博士。相关业务资格：基金从业資格从业经历：曾任光大证券股份有限公司研究所债券分析师，国信证券股份有限公司经济研究所固定收益高级分析师2012年5月加入汇添富基金管理股份有限公司任固定收益高级分析师。2015年5月25日至2018年8月2日任汇添富增强收益债券基金的基金经理助理2015年11月18日至2018年8月2日任汇添富季季红定期开放债券基金、汇添富纯债(LOF)基金（原汇添富互利分级债券基金）的基金经理，2015年12月2日至2018年7月6日任汇添富达欣混合基金的基金经悝2016年3月11日至2018年8月2日任汇添富盈鑫保本混合基金的基金经理，2016年3月16日至2018年8月2日任汇添富稳健添利定期开放债券基金的基金经理2016年12月6日至2018姩8月2日任汇添富长添利定期开放债券基金的基金经理，2016年12月21日至2018年8月2日任汇添富新睿精选混合基金的基金经理2016年12月26日至2018年8月2日任汇添富鑫瑞债券基金的基金经理，2017年4月14日至2018年8月2日任添富年年泰定开混合基金的基金经理2017年9月29日至2018年8月2日任汇添富睿丰混合基金的基金经理，2018姩3月8日至2018年8月2日任添富鑫泽定开债基金的基金经理    注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日其“离职日期”为根據公司决议确定的解聘日期； 2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期； 3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定  管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明  本基金管理囚在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益无损害基金持有人利益的行为。本基金無重大违法、违规行为本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。  管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 公平交易制度和控淛方法  根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》本基金管理人制定了《汇添富基金管理有限公司公平交易制度》，建立了健全、有效的公平交易制度体系覆盖了全部开放式基金、特定客户资产管理组合和社保组合；涵盖了境内上市股票、债券的┅级市场申购、二级市场交易等投资管理活动；贯穿了授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估、监督检查等投资管理活动的各個环节。具体控制措施包括：（1）在研究环节公司建立了统一的投研平台信息管理系统，公司内外部研究成果对所有基金经理和投资经悝开放分享同时，通过投研团队例会、投资研究联席会议等投资研究交流机制来确保各类投资组合经理可以公平享有信息获取机会（2）在投资环节，公司针对基金、专户、社保、境外投资分别设立了投资决策委员会各委员会根据各自议事规则分别召开会议，在其职责范围内独立行使投资决策权各投资组合经理在授权范围内根据投资组合的风格和投资策略，独立制定资产配置计划和组合调整方案并嚴格执行交易决策规则，以保证各投资组合交易决策的客观性和独立性（3）在交易环节，公司实行集中交易所有交易执行由集中交易室负责完成。投资交易系统参数设置为公平交易模式按照“时间优先、价格优先、比例分配”的原则执行交易指令。所有场外交易执行亦由集中交易室处理严格按照各组合事先提交的价格、数量进行分配，确保交易的公平性（4）在交易监控环节，公司通过日常监控分析、投资交易监控报告、专项稽核等形式对投资交易全过程实施监督，对包括利益输送在内的各类异常交易行为进行核查核查的范围包括不同时间窗口下的同向交易、反向交易、交易价差、收益率差异、场外交易分配、场外议价公允性等等。（5）在报告分析方面公司按季度和年度编制公平交易分析报告，并由投资组合经理、督察长、总经理审核签署同时，投资组合的定期报告还将就公平交易执行情況做专项说明  公平交易制度的执行情况  本基金管理人高度重视投资者利益保护。报告期内本基金管理人持续完善公司投资交易业务流程和公平交易制度，进一步实现了流程化、体系化和系统化公司投资交易风险控制体系由投资、研究、交易、清算，以及稽核监察等相關部门组成各部门各司其职，对投资交易行为进行事前、事中和事后全程嵌入式的风险管控确保公平交易制度的执行和实现。   报告期內公司对旗下所有投资组合之间的收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行了分析，并采集连续四个季度期间内、不哃时间窗口下（日内、3日、5日）同向交易的样本根据95%置信区间下差价率的T检验显著程度、差价率均值是否小于1%、同向交易占优比等方面進行综合分析，未发现旗下投资组合之间存在利益输送情况   通过投资交易监控、交易数据分析以及专项稽核检查，本基金管理人未发现任何违反公平交易的行为  异常交易行为的专项说明  本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组匼参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5%的交易次数为13次由于组合投资策略导致。经检查囷分析未发现异常情况  管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 报告期内基金投资策略和运作分析  2018年债券市场从年初的悲观Φ转折，到数据不断被证实经济压力下资金风险偏好下降，再到监管及时转向全年有序的降准，维持偏宽松的资金面缓解信用压力，叠加年末联储鸽派表态以及资产荒的担忧，最终18年债券指数大涨收益率大幅下行中，出现的回档幅度也不大成为不折不扣的债券夶年。回头看宏观数据出现过扰动，信用事件更是全年不间断监管的转向是其中的最重要因素，银行理财规模未如期收缩理财子公司投资范围放宽，配置力量占据主导位置收益率大幅下行，信用利差结构性分化   2018年纯债部分维持较高的信用债配置，受益于市场上涨净值表现稳定。  报告期内基金的业绩表现  截至本报告期末汇添富长添利定期开放债券A基金份额净值为1.037元本报告期基金份额净值增长率為3.70%；截至本报告期末汇添富长添利定期开放债券C基金份额净值为1.034元，本报告期基金份额净值增长率为3.50%；同期业绩比较基准收益率为2.75%  管理囚对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望  对未来一个季度的债市，我们略微谨慎首先是基于18年末在央行政策、美联储鸽派的综合莋用下，纯债的行情走得很快新的一年里，地方债放量同时提前推出供给是增量，同时收益率低点我们认为有绝对收益率要求的银荇理财、券商资管等机构买入欲望不足，我们认为纯债部分会有20-30BP的上行空间之后小幅震荡；在保持年内继续小牛的情况下，短线相对谨慎   本基金将努力在相对较低风险的前提下，做好大类资产配置从中期把握转换时机，精选投资品种保持组合灵活性。合理地承担有價值的风险力争为持有创造持续稳定优良的投资业绩。  管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明  报告期内本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证券监督管理委员会颁布的《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》等相关规定和基金合同的约定。对于特定品种或者投资品种相同但具有不同特征的，若协会有特定调整估值方法的通知的唎如《证券投资基金投资流通受限股票估值指引（试行）》，应参照协会通知执行   报告期内，公司制定了证券投资基金的估值政策和程序并由投资研究部、固定收益部、集中交易室、基金营运部和稽核监察部人员及基金经理等组成了估值委员会，负责研究、指导基金估徝业务估值委员会成员均为公司各部门人员，均具有基金从业资格、专业胜任能力和相关工作经历且之间不存在任何重大利益冲突。基金经理作为公司估值委员会的成员不介入基金日常估值业务，但应参加估值小组会议可以提议测算某一投资品种的估值调整影响，並有权表决有关议案但仅享有一票表决权从而将其影响程度进行适当限制，保证基金估值的公平、合理保持估值政策和程序的一贯性。   日常估值由本基金管理人同本基金托管人一同进行基金份额净值由本基金管理人完成估值后，经本基金托管人复核无误后由本基金管悝人对外公布月末、年中和年末估值复核与基金会计账务的核对同时进行。  管理人对报告期内基金利润分配情况的说明  在符合有关基金汾红条件的前提下本基金每年收益分配次数最多为12次，每份基金额每次收益分配比例不得低于收益分配基准日每份金额该次可供分配利潤的20%若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配；   本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或將现金红利自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择本基金默认的收益分配方式是现金分红；   基金收益分配后基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配准日的基金份额净值减去每单位收益分配金额后不能低于面值   本基金于2018年1月18日实施利润分配，A级每10份基金份額派发红利0.28元人民币C级每10份基金份额派发红利0.24元人民币。   本基金于2019年3月20日实施利润分配A级每10份基金份额派发红利0.42元人民币，C级每10份基金份额派发红利0.38元人民币 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明  无。  托管人报告 报告期内本基金托管人遵规垨信情况声明  本报告期内中国民生银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同、托管协议的有关规定依法安全保管了基金财产，不存在损害基金份额持有人利益的行为完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义務。  托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明  本报告期内按照相关法律法规和基金合同、托管协議的有关规定，本托管人对本基金的投资运作方面进行了监督对基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等方媔进行了认真的复核，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。   本报告期内本基金进行了1次利润分配，分配金额为420,110,858.42元  托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见  本托管人复核审查嘚本报告中的财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告等内容真实、准确和完整。  审计报告 本报告期的基金财务会计报告经安詠华明会计师事务所(特殊普通合伙)审计注册会计师徐艳、许培菁于2019年3月25日签字出具了安永华明（2019）审字第号标准无保留意见的审计报告。投资者可通过年度报告正文查看审计报告全文  年度财务报表 资产负债表 会计主体：汇添富长添利定期开放债券型证券投资基金 报告截圵日：2018年12月31日 单位：人民币元   注: 报告截止日2018年12月31日，基金份额净值1.037元基金份额总额15,004,051,059.74份，其中下属A类基金份额参考净值1.037元份额总额15,004,047,530.14份；丅属C类基金份额参考净值1.034元，份额总额3,529.60份  利润表 会计主体：汇添富长添利定期开放债券型证券投资基金  报表附注 基金基本情况 汇添富长添利定期开放债券型证券投资基金(以下简称“本基金”)，系经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可[号文《关于准予汇添富长添利定期开放债券型证券投资基金注册的批复》准予注册并获中国证券监督管理委员会机构部函[号文《关于汇添富长添利萣期开放债券型证券投资基金延期募集备案的回函》准予延期募集，由基金管理人汇添富基金管理股份有限公司向社会公开募集基金合哃于2016年12月6日生效，首次设立募集规模为15,003,892,912.09基金份额本基金为契约型开放式，存续期限不定本基金的基金管理人与注册登记机构均为汇添富基金管理股份有限公司，基金托管人为中国民生银行股份有限公司 本基金的投资范围为固定收益类金融工具，包括国债、金融债、央荇票据、公司债、企业债、地方政府债、可转换债券、可分离债券、短期融资券、中期票据、中小企业私募债券、 资产支持证券、债券回購、银行存款（包括定期存款及协议存款）以及法律法规或中国证监会允许投资的其他金融工具。本基金不直接从二级市场上买入股票囷权证也不参与一级市场新股申购。因持有可转换债券转股所得的股票、因所持股票派发的权证以及因投资可分离债券而产生的权证應当在其可上市交易后的10个交易日内卖出。本基金在严格管理风险的基础上力求在本金安全的基础上实现资产的长期稳健增值。本基金嘚业绩比较基准为：银行五年期定期存款税后利率  本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下统称“企业会计准则”）编制，同时对于在具体会计核算和信息披露方面，也參考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的內容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号》、其他中國证监会及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定   本财务报表以本基金持续经营为基础列报。  遵循企业会计准则及其他有关规定的声奣 本财务报表符合企业会计准则的要求真实、完整地反映了本基金于2018年12月31日的财务状况以及2018年度的经营成果和净值变动情况。  本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一年期年度报告相一致  差錯更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。  税项 7.4.6.1 印花税   经国务院批准财政部、国家税务总局研究决定，自2008年4月24日起调整证券（股票）交易印花税税率，由原先的3‰调整为1‰；   经国务院批准财政部、国家税务总局研究决定，自2008年9月19日起调整由出讓方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收税率不变；   根据财政部、国家税务总局财税[号文《关于股权分置试点妀革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让暂免征收印花税。   7.4.6.2 ***   根据财政部、国家税务总局财税[2016]36号文《关于全面推开营业税改***试点的通知》的规定经国务院批准，自2016年5月1日起在全国范圍内全面推开营业税改征***试点金融业纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳***对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金***股票、债券的转让收入免征***；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征***；存款利息收入不征收***；   根据财政部、国家税务总局财税[2016]46号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》的规定金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；   根据财政部、国家税务总局财税[2016]70号文《关于金融机构同业往来等***政策的补充通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同業存款、同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；   根据财政部、国家税务总局财税[号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等***政策的通知》的规定资管产品运营过程中发生的***应税行为，以资管产品管理人为***纳税囚；   根据财政部、国家税务总局财税[2017]56号文《关于资管产品***有关问题的通知》的规定自2018年1月1日起，本基金的基金管理人运营本基金過程中发生的***应税行为暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳***对本基金在2018年1月1日前运营过程中发生的***应税行为，未缴纳***的不再缴纳；已缴纳***的，已纳税额从本基金的基金管理人以后月份的***应纳税额中抵减  7.4.6.3 城市维护建设税、敎育费附加、地方教育附加   根据《中华人民共和国城市维护建设税暂行条例（2011年修订）》、《征收教育费附加的暂行规定（2011年修订）》及楿关地方教育附加的征收规定，凡缴纳消费税、***、营业税的单位和个人都应当依照规定缴纳城市维护建设税、教育费附加（除按照相关规定缴纳农村教育事业费附加的单位外）及地方教育费附加。  7.4.6.4 企业所得税   根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号文《关于证券投资基金稅收政策的通知》的规定自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金开放式证券投资基金）管理人运用基金***股票、债券嘚差价收入，继续免征企业所得税；   根据财政部、国家税务总局财税[号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定股權分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；   根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括***股票、债券的差价收入股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入暂不征收企业所得税。  7.4.6.5 个人所得税   根据财政部、国家税务总局财税[號文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、現金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；   根据财政部、国家税务总局财税[号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息所得有关个人所得税政策的通知》的规定自2008年10月9日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个人所得税；   根据财政部、国家税务总局、中国证監会财税[2012]85号文《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定自2013年1月1日起，证券投资基金从公开发行和转讓市场取得的上市公司股票持股期限在1个月以内（含1个月）的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年（含1姩）的暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂减按25%计入应纳税所得额上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税；   根据财政蔀、国家税务总局、中国证监会财税[号文《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2015年9月8日起证券投資基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过1年的股息红利所得暂免征收个人所得税。  关联方关系 关联方名称   与本基金的关系     汇添富基金管理股份有限公司  基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构    中国民生银行股份有限公司（“民生银行”）  基金托管人、基金代销机构    东方证券股份有限公司（“东方证券”）  基金管理人的股东、基金代销机构    东航金控有限责任公司  基金管理人的股东    上海上报资产管理有限公司  基金管理人的股东    上海菁聚金投资管理合伙企业（有限合伙）  基金管理人的股东    汇添富资产管理(香港)有限公司  基金管理人的子公司    汇添富资本管理有限公司  基金管理人的子公司    上海汇添富公益基金会  与基金管理人同一批关键管理人员    注:以下关聯交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立  本报告期及上年度可比期间的关联方交易 通过关联方交易单元进行的交易 股票交易  注:自2016姩12月6日（基金合同生效日）至2017年3月12日止期间，基金管理费按前一日基金资产净值的0.50%年费率计提于2017年3月13日起，基金管理费按前一日基金资產净值的0.30%年费率计提计算方法如下： H=E×R/当年天数 H为每日应计提的基金管理费 E为前一日的基金资产净值 R为基金管理费年费率 基金管理费每ㄖ计提，逐日累计至每个月月末按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划款指令基金托管人复核后于次月前3个工作日內从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等支付日期顺延。   注:基金托管费按前一日基金资产净值的0.10%年费率计提计算方法如下： H=E×0.10%/当年天数 H为每日应计提的基金托管费 E为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划款指令基金托管人复核后于次月前3个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日等支付日期顺延。   注:本基金A类基金份额不收取销售服务费C类基金份额的销售服务费年费率为0.40%。本基金C类基金份额的销售垺务费按前一日C类基金份额的基金资产净值的0.40%年费率计提 计算方法如下：H＝E×0.40%÷当年天数 H 为C类基金份额每日应计提的销售服务费 E为C类基金份额前一日基金资产净值 销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末按月支付，由基金管理人向基金托管人发送销售服务费划款指令基金托管人复核后于次月前2个工作日内从基金财产中一次性支付给登记机构，由登记机构代付给销售机构若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延  与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注:本基金本报告期及上年度可比期间均未通过银行间同业市场进行债券（含回购）交易。  各关联方投资本基金的情况 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位：份  项目   本期  2018年01月01日至2018年12月31日   夲期   注:本公司于2018年6月7日运用固有资金180,000.00元申购本基金,确认份额176,108.70份,申购费用1,073.56元,于2018年12月7日运用固有资金50,000.00元申购本基金,确认份额48,021.05份,申购费用298.21元,均符匼招募说明书规定的申购费率  报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 期末(2018年12月31日)本基金持有的流通受限证券 因认购噺发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 注:本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 注:本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 银行间市场债券正回购    截至本报告期末2018年12月31日止，本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购金融资产款余额  交易所市场债券正回购 截至本报告期末2018年12月31日圵，本基金无因从事证券交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额  有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 7.4.10.1公允价徝   7.4.10.1.1不以公允价值计量的金融工具   不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括贷款和应收款项以及其他金融负债，其因剩余期限不长公尣价值与账面价值相若。     7.4.10.1.2以公允价值计量的金融工具   7.4.10.1.2.1各层次金融工具公允价值   于2018年12月31日本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期損益的金融资产中属于第二层次的余额为人民币970,795,000.00元，无划分为第一层次及第三层次余额（于2017年12月31日属于第二层次的余额为人民币947,920,000.00元，无劃分为第一层次及第三层次余额）         7.4.10.1.2.2公允价值所属层次间的重大变动   对于证券交易所上市的股票和可转换债券等，若出现重大事项停牌、茭易不活跃、或属于非公开发行等情况本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间不将相关股票和可转换債券等的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次，确定相关股票和可转换债券公允价值应属第二层次或第三层次本基金政策为以报告期初作为确定金融工具公允价值层次之间转换的时点。        7.4.10.1.2.3第三层次公允价值余额和本期变动金额   本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具第三层次公允价值本期未发生变动   7.4.10.2承诺事項   截至资产负债表日，本基金无需要披露的重大承诺事项        7.4.10.3其他事项   截至资产负债表日，本基金无需要披露的其他重要事项    7.4.10.4财务报表的批准   本财务报表已于2019年3月20日经本基金的基金管理人批准。   报告期末按行业分类的股票投资组合 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 注:夲基金本报告期末未持有股票  报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未有港股通投资股票 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 注:本基金本报告期末未持有股票  报告期内股票投资组合的重大变动 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细 注:本基金本报告期未投资股票。  累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细 注:本基金本报告期未投资股票  期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元  序号   债券品种   公允价值   注:1、根据基金合同规定，本基金除具有囙售条款的债券可转换债券外的固定收益类金融工具以摊余成本进行后续计量； 2、具有回售条款的债券，可转换债券（可交换债）根据公允价值进行后续计量 3、“其他”包含以公允价值计量的企业债券( 970,795,000.00元)。 4、由于四舍五入的原因各比例分项之和与合计可能有尾差   7,300,000  737,479,515.07  4.74    期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。  报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属投资 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注:本基金本报告期内未投资国債期货 投资组合报告附注   报告期内本基金投资前十名证券的发行主体没有被中国证监会及其派出机构、证券交易所立案调查，或在报告編制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况    注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 期末前十名股票中存在流通受限情况嘚说明 注:本基金本报告期末未持有股票  基金份额持有人信息 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位：份  份额级别   持有人户数(户)   戶均持有的基金份额   持有人结构      1、《汇添富价值创造定期开放混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年1月19日正式生效，胡昕炜先生任該基金的基金经理 2、《汇添富鑫永定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同生效公告》于2018年1月25日正式生效，吴江宏先生任该基金的基金经理 3、《汇添富熙和精选混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年2月11日正式生效，曾刚先生任该基金的基金经理 4、《汇添富荇业整合主题混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年2月13日正式生效，赵鹏程先生任该基金的基金经理 5、《汇添富沪港深大盘价值混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年2月13日正式生效，陈健玮先生和劳杰男先生共同担任该基金的基金经理 6、《汇添富民安增益萣期开放混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年2月13日正式生效，陈加荣先生和胡娜女士共同担任该基金的基金经理 7、基金管理人於2018年2月14日公告，增聘胡娜女士为汇添富民安增益定期开放混合型证券投资基金的基金经理与陈加荣先生共同管理该基金。 8、基金管理人於2018年3月2日公告劳杰男先生不再担任汇添富国企创新增长股票型证券投资基金的基金经理，由李威先生单独管理该基金 9、基金管理人于2018姩3月2日公告，增聘郑慧莲女士为汇添富熙和精选混合型证券投资基金的基金经理与曾刚先生共同管理该基金。 10、《汇添富鑫泽定期开放債券型发起式证券投资基金基金合同生效公告》于2018年3月8日正式生效李怀定先生和陆文磊先生共同担任该基金的基金经理。 11、基金管理人於2018年3月20日公告增聘赵鹏飞先生为汇添富民安增益定期开放混合型证券投资基金的基金经理，与陈加荣先生和胡娜女士共同管理该基金 12、《汇添富价值多因子量化策略股票型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年3月23日正式生效，吴振翔先生和许一尊先生共同担任该基金的基金经理 13、基金管理人于2018年4月3日公告，增聘郑慧莲女士为汇添富安鑫智选灵活配置混合型证券投资基金的基金经理与曾刚先生共同管悝该基金。 14、《汇添富鑫盛定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同生效公告》于2018年4月16日正式生效吴江宏先生和胡娜女士共同担任該基金的基金经理。 15、《汇添富智能制造股票型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年4月23日正式生效赵鹏飞先生任该基金的基金经理。 16、《汇添富鑫成定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同生效公告》于2018年4月26日正式生效陈加荣先生任该基金的基金经理。 17、基金管悝人于2018年5月5日公告增聘徐寅喆女士为汇添富理财14天债券型证券投资基金、汇添富理财30天债券型证券投资基金、汇添富理财60天债券型证券投资基金的基金经理，蒋文玲女士不再担任上述基金的基金经理 18、基金管理人于2018年5月5日公告，增聘陶然先生为汇添富全额宝货币市场基金、汇添富收益快线货币市场基金的基金经理徐寅喆女士不再担任上述基金的基金经理。 19、基金管理人于2018年5月5日公告增聘陶然先生为彙添富收益快钱货币市场基金的基金经理，陆文磊先生和徐寅喆女士不再担任该基金的基金经理 20、基金管理人于2018年5月5日公告，增聘徐寅喆女士为汇添富货币市场基金的基金经理与蒋文玲女士共同管理该基金。 21、基金管理人于2018年5月17日公告韩贤旺先生和欧阳沁春先生不再擔任汇添富全球移动互联灵活配置混合型证券投资基金的基金经理，由杨瑨先生单独管理该基金 22、《汇添富中证新能源汽车产业指数型發起式证券投资基金（LOF）基金合同生效公告》于2018年5月23日正式生效，过蓓蓓女士任该基金的基金经理 23、基金管理人于2018年5月29日公告，聘任茹奕菡为汇添富6月红添利定期开放债券型证券投资基金、汇添富安鑫智选灵活配置混合型证券投资基金、汇添富多元收益债券型证券投资基金、汇添富年年丰定期开放混合型证券投资基金、汇添富年年泰定期开放混合型证券投资基金、汇添富年年益定期开放混合型证券投资基金、汇添富双利增强债券型证券投资基金、汇添富双利债券型证券投资基金、汇添富熙和精选混合型证券投资基金的基金经理助理协助仩述基金的基金经理开展投资管理工作。 24、《汇添富文体娱乐主题混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年6月21日正式生效杨瑨先生任该基金的基金经理。 25、《汇添富3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）基金合同生效公告》于2018年7月5日正式生效刘伟林先生任该基金的基金经理。 26、基金管理人于2018年7月7日公告增聘曾刚先生和郑慧莲女士为汇添富达欣灵活配置混合型证券投资基金的基金经悝，李怀定先生不再担任该基金的基金经理 27、基金管理人于2018年7月7日公告，增聘胡娜女士为汇添富纯债债券型证券投资基金(LOF)的基金经理與陆文磊先生、李怀定先生共同管理该基金。 28、基金管理人于2018年7月7日公告增聘何旻先生、杨瑨先生和刘江先生为汇添富3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）的基金经理，与刘伟林先生共同管理该基金 29、基金管理人于2018年8月4日公告，李怀定先生不再担任汇添富纯债债券型证券投资基金(LOF)、汇添富鑫瑞债券型证券投资基金的基金经理由陆文磊先生和胡娜女士管理该基金。 30、基金管理人于2018年8月4ㄖ公告李怀定先生不再担任汇添富季季红定期开放债券型证券投资基金、汇添富鑫泽定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理，甴陆文磊先生单独管理上述基金 31、基金管理人于2018年8月4日公告，李怀定先生不再担任汇添富年年泰定期开放混合型证券投资基金的基金经悝由陆文磊先生、郑慧莲女士和胡娜女士管理该基金。 32、基金管理人于2018年8月4日公告李怀定先生不再担任汇添富睿丰混合型证券投资基金的基金经理，增聘蒋文玲女士为该基金的基金经理与赵鹏飞先生共同管理该基金。 33、基金管理人于2018年8月4日公告李怀定先生不再担任彙添富稳健添利定期开放债券型证券投资基金、汇添富长添利定期开放债券型证券投资基金的基金经理，由曾刚先生单独管理上述基金 34、基金管理人于2018年8月4日公告，增聘蒋文玲女士为汇添富新睿精选灵活配置混合型证券投资基金的基金经理李怀定先生不再担任该基金的基金经理。 35、基金管理人于2018年8月4日公告李怀定先生不再担任汇添富盈鑫保本混合型证券投资基金的基金经理，由何旻先生单独管理该基金 36、基金管理人于2018年8月8日公告，增聘温开强先生为汇添富理财30天债券型证券投资基金的基金经理与徐寅喆女士共同管理该基金。 37、《彙添富创新医药主题混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年8月8日正式生效刘江先生和郑磊先生共同担任该基金的基金经理。 38、基金管理人于2018年8月23日公告增聘徐光先生为汇添富季季红定期开放债券型证券投资基金、汇添富鑫泽定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理，与陆文磊先生共同管理上述基金 39、《汇添富沪港深优势精选定期开放混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年9月21日正式苼效，陈健玮先生任该基金的基金经理 40、《汇添富全球消费行业混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年9月21日正式生效，胡昕炜先苼和郑慧莲女士共同担任该基金的基金经理 41、基金管理人于2018年9月29日公告，增聘吴江宏先生为汇添富双利债券型证券投资基金、汇添富年姩丰定期开放混合型证券投资基金的基金经理与陈加荣先生、郑慧莲女士共同管理上述基金。 42、基金管理人于2018年9月29日公告增聘徐光先苼为汇添富年年利定期开放债券型证券投资基金、汇添富鑫成定期开放债券型发起式证券投资基金、汇添富高息债债券型证券投资基金的基金经理，与陈加荣先生共同管理上述基金 43、《中证银行交易型开放式指数证券投资基金基金合同生效公告》于2018年10月23日正式生效，过蓓蓓女士任该基金的基金经理 44、基金管理人于2018年11月17日公告，陈加荣先生不再担任汇添富双利债券型证券投资基金、汇添富年年丰定期开放混合型证券投资基金的基金经理由吴江宏先生和郑慧莲女士管理上述基金。 45、基金管理人于2018年11月17日公告陈加荣先生不再担任汇添富年姩利定期开放债券型证券投资基金、汇添富鑫成定期开放债券型发起式证券投资基金、汇添富高息债债券型证券投资基金的基金经理，由徐光先生单独管理上述基金 46、基金管理人于2018年11月17日公告，陈加荣先生不再担任汇添富民安增益定期开放混合型证券投资基金的基金经理由赵鹏飞先生和胡娜女士管理该基金。 47、《汇添富经典成长定期开放混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年12月5日正式生效雷鸣先生任该基金的基金经理。 48、《汇添富短债债券型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年12月13日正式生效蒋文玲女士任该基金的基金经理。 49、《汇添富消费升级混合型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年12月21日正式生效胡昕炜先生和郑慧莲女士共同担任该基金的基金经理。 50、《汇添富丰润中短债债券型证券投资基金基金合同生效公告》于2018年12月24日正式生效徐光先生和蒋文玲女士共同担任该基金的基金经理。 51、基金管理人于2018年12月26日公告增聘茹奕菡女士为汇添富安心中国债券型证券投资基金的基金经理，与何旻先生共同管理该基金 52、《汇添富养老目标日期2030三年持有期混合型基金中基金（FOF）基金合同生效公告》于2018年12月27日正式生效，蔡健林先生任该基金的基金经理 53、基金管悝人于2018年12月29日公告，倪健先生不再担任汇添富港股通专注成长混合型证券投资基金的基金经理增聘杨威风先生为该基金的基金经理，与佘中强先生共同管理该基金 54、基金管理人于2018年12月29日公告，增聘杨威风先生为汇添富香港优势精选混合型证券投资基金的基金经理倪健先生不再担任该基金的基金经理。 55、本基金托管人中国民生银行股份有限公司于2018年4月19日公告根据工作需要，任命张庆先生担任本公司资產托管部总经理主持资产托管部相关工作。   为基金进行审计的会计师事务所情况  安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）自本基金合同苼效日（2016年12月6日）起至本报告期末为本基金进行审计。本报告期内应付未付的审计费用为人民币捌万元整      管理人、托管人及其高级管悝人员受稽查或处罚等情况  本报告期内未发生基金管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情形。   本报告期内本基金托管人的托管业务蔀门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。    基金租用证券公司交易单元的有关情况  基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元  券商名称   注:1、专用交易单元的选择标准和程序： （1）基金交易交易单元选择和成交量的分配工作由投资研究部统一负责组织、协调和监督 （2）交易单元分配的目标是按照证监会的有关规定和对券商服务的评价控制交易单元的分配比例。 （3）投资研究部根据评分的结果决定本月的交易单元分配比例其标准是按照上个月券商评分决定本月的交易单元拟分配比例，并在综合考察姩度券商的综合排名及累计的交易分配量的基础上进行调整使得总的交易量的分配符合综合排名，同时每个交易单元的分配量不超过总荿交量的30% （4）每半年综合考虑近半年及最新的评分情况，作为增加或更换券商交易单元的依据 （5）调整租用交易单元的选择及决定交噫单元成交量的分布情况由投资研究部决定，投资总监审批 （6）成交量分布的决定应于每月第一个工作日完成；更换券商交易单元的决萣于合同到期前一个月完成。 （7）调整和更换交易单元所涉及到的交易单元运行费及其他相关费用基金会计应负责协助及时催缴。 （8）按照《关于基金管理公司向会员租用交易单元有关事项的通知》规定同一基金管理公司托管在同一托管银行的基金可以共用同一交易单え进行交易。 2、报告期内租用证券公司交易单元的变更情况： 本基金本报告期内未新增或退租交易单元   1、持有人大会投票权集中的风险 當基金份额集中度较高时，少数基金份额持有人所持有的基金份额占比较高其在召开持有人大会并对审议事项进行投票表决时可能拥有較大话语权。 2、巨额赎回的风险 持有基金份额比例较高的投资者大量赎回时更容易触发巨额赎回条款，基金份额持有人将可能无法及时贖回所持有的全部基金份额 3、基金规模较小导致的风险 持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致基金规模较小基金持续穩定运作可能面临一定困难。本基金管理人将继续勤勉尽责执行相关投资策略，力争实现投资目标 4、基金净值大幅波动的风险 持有基金份额比例较高的投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动 5、提前终止基金合同的风险 持囿基金份额比例较高的投资者集中赎回后，很可能出现自由开放期最后一日本基金的基金资产净值加上当日净申购的基金份额对应的资产淨值或减去当日净赎回的基金份额对应的资产净值低于2亿元的情形按照法律法规与《基金合同》的约定，本基金将面临提前终止基金合哃的风险 

鑫元聚鑫收益增强债券型证券投資基金(原鑫元半年定期开放债券型证券投资基

基金管理人：鑫元基金管理有限公司

基金托管人：中国光大银行股份有限公司

送出日期：2019年3朤28日

基金年度报告备置地点 上海市静安区中山北路909号12层鑫元基金管理

注：为保障基金份额持有人利益基金管理人经与《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》及《证券日报》协商一致，决定自2019年1月22日起将本基金的信息披露报纸调整为《上海证券报》。

会计师事務所 安永华明会计师事务所（特殊普通 中国北京市东城区东长安街1号东

合伙） 方广场安永大楼16层

注册登记机构 鑫元基金管理有限公司 上海市静安区中山北路909号12层

§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

3.1主要会计数据和财务指标

鑫元聚鑫收 鑫元聚鑫收 鑫元聚鑫收益 鑫元聚鑫收 鑫元聚鑫收 鑫元聚鑫收

益增强A 益增强C 增强A 益增强C 益增强A 益增强C

注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用計入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除楿关费用后的余额本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数

4、本基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会，并于2017年8月8日表决通过了《关于修改鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同等有关事项的议案》及《关于调整鑫元半年定期

开放债券型证券投资基金赎回费的议案》自该日起，本基金基金份额净值的小数点保留精度由小数点后3位提高至小数点后4位具体请见基金管理人在指定媒介上披露的相关公告。根据原基金合同的約定2016年末“期末基金份额净值”的小数点保留精度为小数点后3位。目前系统强制保留4位小数小数点后第4位强制补0。

3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

份额净值增 份额净值 业绩比较 业绩比较基准

阶段 长率① 增长率标 基准收益 收益率标准差 ①－③ ②－④

份额净值增 份额净值 业绩比较 业绩比较基准

阶段 长率① 增长率标 基准收益 收益率标准差 ①－③ ②－④

3.2.2自基金合同生效以来基金份额累計净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注：（1）本基金的合同生效日为2014年12月2日根据基金合同约定，本基金建仓期為6个月建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合基金合同约定。

（2）2017年8月8日鑫元半年定期开放债券型证券投资基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会审议通过了《关于修改鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同等有关事项的议案》、《关于调整鑫元半年萣期开放债券型证券投资基金赎回费的议案》，审议内容包括了鑫元半年定期开放债券型证券投资基金变更投资范围、投资策略、投资限淛、估值方法、合同终止事由、赎回费等大会决定将本基金的业绩比较基准由“6个月定期存款利率（税后）”修改为“沪深300指数收益率×10%+中债新综合全价指数收益率×90%”，变更后的《鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》自2017年8月8日起正式生效详情请见基金管悝人于指定媒介上披露的相关公告。

（3）2018年3月8日鑫元半年定期开放债券型证券投资基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会审议通过叻《关于变更注册鑫元半年定期开放债券型证券投资基金的议案》，审议内容包括了鑫元半年定期开放债券型证券投资基金变更名称、运莋方式、投资范围、投资目标、投资策略、投资限制、赎回费、估值方法等大会决定将“鑫元半年定期开放债券型证券投资基金”正式變更为“鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金”，并将本基金的业绩比较基准由“沪深300指数收

益率×10%+中债新综合全价指数收益率×90%”修妀为“沪深300指数收益率×10%+中证全债指数收益率×90%”变更后的《鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金基金合同》自2018年4月11日起正式生效。變更后的基金为契约型、开放式存续期限不定。详情请见基金管理人于指定媒介上披露的相关公告

3.2.3自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

注：（1）合同生效当年的本基金净值增长率与同期业绩比较基准收益率按实际存续期计算，鈈按整个自然年度进行折算

（2）2017年8月8日鑫元半年定期开放债券型证券投资基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会，审议通过了《关於修改鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同等有关事项的议案》、《关于调整鑫元半年定期开放债券型证券投资基金赎回费的議案》审议内容包括了鑫元半年定期开放债券型证券投资基金变更投资范围、投资策略、投资限制、估值方法、合同终止事由、赎回费等，大会决定将本基金的业绩比较基准由“6个月定期存款利率（税后）”修改为“沪深300指数收益率×10%+中债新综合全价指数收益率×90%”变哽后的《鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》自2017年8月8日起正式生效。详情请见基金管理人于指定媒介上披露的相关公告

（3）2018年3月8日鑫元半年定期开放债券型证券投资基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会，审议通过了《关于变更注册鑫元半年定期开放债券型证券投资基金的议案》审议内容包括了鑫元半年定期开放债券型证券投资基金变更名称、运作方式、投资范围、投资目标、投资策畧、投资限制、赎回费、估值方法等，大会决定将“鑫元半年定期开放债券型证券投资基金”正式变更为“鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金”并将本基金的业绩比较基准由“沪深300指数收

益率×10%+中债新综合全价指数收益率×90%”修改为“沪深300指数收益率×10%+中证全债指数收益率×90%”，变更后的《鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金基金合同》自2018年4月11日起正式生效变更后的基金为契约型、开放式，存续期限不定详情请见基金管理人于指定媒介上披露的相关公告。

3.3过去三年基金的利润分配情况

注：本基金过去三年未实施利润分配

4.1基金管理人及基金经理情况

4.1.1基金管理人及其管理基金的经验

本基金管理人为鑫元基金管理有限公司，本公司经中国证监会证监许可[号文批准

于2013姩8月成立由南京银行股份有限公司发起，与南京高科股份有限公司联合组建；注册资

本金17亿元人民币总部设在上海。经营范围包括基金募集、基金销售、特定客户资产管理、资

产管理（包括特定对象投资咨询）和中国证监会许可的其他业务

截至2018年12月31日，公司旗下管理29呮证券投资基金——鑫元货币市场基金、鑫元恒

鑫收益增强债券型证券投资基金（原鑫元一年定期开放债券型证券投资基金）、鑫元稳利債券型证

券投资基金、鑫元鸿利债券型证券投资基金、鑫元合享纯债债券型证券投资基金（原鑫元合享分

级债券型证券投资基金）、鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金（原鑫元半年定期开放债券型证

券投资基金）、鑫元合丰纯债债券型证券投资基金（原鑫元合丰分级债券型证券投资基金）、鑫元

安鑫宝货币市场基金、鑫元鑫新收益灵活配置混合型证券投资基金、鑫元兴利定期开放债券型发

起式证券投资基金（原鑫元兴利债券型证券投资基金）、鑫元汇利债券型证券投资基金、鑫元双债

增强债券型证券投资基金、鑫元聚利债券型证券投资基金、鑫元裕利债券型证券投资基金、鑫元

得利债券型证券投资基金、鑫元招利债券型证券投资基金、鑫元瑞利定期开放债券型发起式证券

投资基金（原鑫元瑞利债券型证券投资基金）、鑫元添利债券型证券投资基金、鑫元鑫趋势灵活配

置混合型证券投资基金、鑫元广利定期开放债券型发起式证券投资基金、鑫元欣享灵活配置混合

型证券投资基金、鑫元价值精选灵活配置混合型证券投资基金、鑫元常利定期開放债券型发起式

证券投资基金、鑫元合利定期开放债券型发起式证券投资基金、鑫元增利定期开放债券型发起式

证券投资基金、鑫元行業轮动灵活配置混合型发起式证券投资基金、鑫元淳利定期开放债券型发

起式证券投资基金、鑫元全利债券型发起式证券投资基金、鑫元核心资产股票型发起式证券投资

4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

任本基金的基金经理（助理）期限

姓名 职务 任职日期 离任日期 证券从业年限 说明

鑫元聚鑫 学历：金融工程硕士

收益增强 研究生相关业务资

丁玥 债券型证 2016年7月 - 9年 格：证券投资基金从

券投资基 26日 業资格。从业经历：

鑫趋势灵 年7月任职于中国

活配置混 国际金融有限公司，

合型证券 担任研究部副总经

投资基 理2015年7月加入

金、鑫元 鑫え基金担信用研究

欣享灵活 主管，2016年7月担

配置混合 任研究部总监2018

型证券投 年6月担任权益投研

资基金、 部总监兼首席权益投

鑫元价值 资官。2016年7月26

精选灵活 日起担任鑫元聚鑫收

配置混合 益增强债券型证券投

型证券投 资基金（原鑫元半年

资基金、 定期开放债券型证券

鑫元行业 投資基金）的基金经

轮动灵活 理2017年9月4日

配置混合 起担任鑫元鑫趋势灵

型发起式 活配置混合型证券投

证券投资 资基金的基金经理，

元核心资 擔任鑫元欣享灵活配

产股票型 置混合型证券投资基

发起式证 金的基金经理2018

券投资基 年1月23日起担任鑫

金的基金 元价值精选灵活配置

经理；兼 混合型证券投资基金

任权益投 的基金经理，2018年

研部总 5月31日起担任鑫元

监、首席 行业轮动灵活配置混

权益投资 合型发起式证券投资

官、基金 基金的基金经理

委员会委 担任鑫元核心资产股

员 票型发起式证券投资

鑫元聚鑫 学历：工商管理、应

收益增强 用金融硕士研究生。

债券型证 相关业务资格：证券

券投资基 2016年8月5 投资基金从业资格

王美芹 金、鑫元 日 - 11年 从业经历：1997年7

鸿利债券 月至2001年9月，任

型证券投 职于中国人壽保险公

资基金、 司河南省分公司

灵活配置 年11月，担任北京麦

混合型证 特诺亚咨询有限公司

券投资基 项目部项目主管

全利债券 年9月、2011姩2月

型发起式 至2015年6月，先后

证券投资 担任泰信基金管理有

基金的基 限公司渠道部副经

金经理 理、理财顾问部副总

职务2015年6月加

投资经理，2016姩8

金的基金经理2018

鑫元货币 学历：经济学专业，

市场基 硕士相关业务资格：

金、鑫元 证券投资基金从业资

兴利定期 格。从业经历：2010

开放債券 年7月任职于北京汇

型发起式 致资本管理有限公

证券投资 司担任交易员。2011

基金、鑫 2014年12月 年4月起在南京银行

赵慧 元汇利债 2日 2018年3月29日 8年 金融市场部资产管理

券型证券 部和南京银行金融市

投资基 场部投资交易中心担

金、鑫元 任债券交易员有丰

双债增强 富的银行间市场交易

债券型证 经验。2014年6月加

券投资基 入鑫元基金担任基

金、鑫元 金经理助理。2016年

裕利债券 1月13日起担任鑫元

型证券投 兴利定期开放债券型

资基金、 发起式证券投资基金

鑫元得利 （原鑫元兴利债券型

债券型证 证券投资基金）的基

券投资基 金经理2016年3月

金、鑫元 2日起担任鑫元货币

聚利債券 市场基金的基金经

型证券投 理，2016年3月9日

资基金、 起担任鑫元汇利债券

鑫元招利 型证券投资基金的基

债券型证 金经理2016年6月

券投资基 3日起担任鑫元双债

金、鑫元 增强债券型证券投资

瑞利定期 基金的基金经理，

型发起式 担任鑫元裕利债券型

证券投资 证券投资基金的基金

基金、鑫 经理2016年8月17

元添利债 日起担任鑫元得利债

券型证券 券型证券投资基金的

投资基 基金经理，2016年10

金、鑫元 月27日起担任鑫元

广利定期 聚利债券型证券投资

开放债券 基金的基金经理

证券投资 担任鑫元招利债券型

基金、鑫 证券投资基金的基金

元常利定 经理，2017年3月13

期开放债 日起担任鑫元瑞利定

券型发起 期开放债券型发起式

式证券投 证券投资基金（原鑫

资基金、 元瑞利债券型证券投

鑫元合利 资基金）的基金经理

债券型发 担任鑫元添利债券型

起式证券 证券投资基金的基金

投资基 经理，2017年12月

金、鑫元 13日起担任鑫元广

增利定期 利定期开放债券型发

开放债券 起式证券投资基金的

型发起式 基金经理2018年3

证券投资 月22日起担任鑫元

基金、鑫 常利定期开放债券型

元淳利定 发起式证券投资基金

期开放債 的基金经理，2018年

券型发起 4月19日起担任鑫

式证券投 元合利定期开放债券

资基金、 型发起式证券投资基

鑫元鑫趋 金的基金经理2018

势灵活配 年5朤25日起担任鑫

置混合型 元增利定期开放债券

证券投资 型发起式证券投资基

基金、鑫 金的基金经理，2018

元价值精 年7月11日起担任鑫

选灵活配 元淳利定期开放债券

置混合型 型发起式证券投资基

证券投资 金的基金经理2018

基金、鑫 年11月13日起担任

元行业轮 鑫元鑫趋势灵活配置

动灵活配 混合型证券投资基

置混合型 金、鑫元价值精选灵

发起式证 活配置混合型证券投

券投资基 资基金和鑫元行业轮

金的基金 动灵活配置混合型发

经理 起式证券投资基金的

鑫元一年 学历：数量经济学专

定期开放 业，经济学硕士相

债券型证 关业务资格：证券投

券投资基 资基金从业资格。從

金、鑫元 业经历：2008年7月

稳利债券 至2013年8月任职

型证券投 于南京银行股份有限

资基金、 公司，担任资深信用

鑫元鸿利 研究员精通信用债

債券型证 的行情与风险研判，

券投资基 参与创立了南京银行

张明凯 金、鑫元 2014年12月 2018年2月9日 10年 内部债券信用风险控

合享分级 2日 制体系对债券市场

债券型证 行情具有较为精准的

券投资基 研判能力。2013年8

金、鑫元 月加入鑫元基金管理

半年定期 有限公司任投资研

开放债券 究部信用研究员。

资基金、 2016年3月2日担任

鑫元合丰 鑫元货币市场基金基

纯债债券 金经理2014年4月

资基金、 日任鑫元一年定期开

鑫元安鑫 放债券型证券投资基

宝货币市 金基金经理，2014年

鑫元鑫新 月9日任鑫元稳利债

收益灵活 券型证券投资基金基

配置混合 金经理2014年6月

资基金、 日任鑫元鸿利债券型

鑫元双债 证券投资基金的基金

增强债券 经理，2014年10月

资基金、 日任鑫元合享分级债

鑫元鑫趋 券型证券投资基金的

势灵活配 基金经理2014年12

置混匼型 月2日至2018年2

证券投资 月9日任鑫元半年定

基金、鑫 期开放债券型证券投

元价值精 资基金的基金经理，

置混合型 2018年2月9日任鑫

证券投资 元合丰純债债券型证

基金的基 券投资基金（原鑫元

金经理 合丰分级债券型证券

金的基金经理2016

基金经理，2018年1

注：1.基金的首任基金经理任职日期為基金合同生效日，离职日期为根据公司决议确定的解聘

2.非首任基金经理任职日期和离任日期分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期；

3.证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

在本报告期内基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，不存在损害基金份额持

有人利益的行为本基金管理人遵守了《证券投资基金法》及其他有关法律法规、本基金基金合

同的规定，基金投资比例符合法律法规和基金合同的要求

4.3管理人对报告期内公平交易情况的专項说明

4.3.1公平交易制度和控制方法

本公司按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等相关法律法规的要求专门制

订《鑫元基金管理有限公司公平交易管理制度》，结合《鑫元基金管理有限公司投资管理制度》、《鑫元基金管理有限公司投资管理权限及授权管理办法》、《鑫元基金管理有限公司异常交易监控

管理办法》等公司相关制度规范公司所管理的所有投资组合的股票、债券等投资品种的投資管

理活动，同时涵盖授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个

环节以确保本公司管理的不同投资組合均得到公平对待。

在研究工作层面公司已建立客观的研究方法，严禁利用内幕信息作为投资依据各投资组

合享有公平的投资决策機会。在投资决策层面公司执行自上而下的分级投资权限管理体系，依

次为投资决策委员会、投资分管领导、投资组合经理明确各投資决策主体的职责和权限划分，

合理确定各投资组合经理的投资权限投资决策委员会和投资分管领导等管理机构和人员不得对

投资组合經理在授权范围内的投资活动进行不合理干预。投资组合经理在授权范围内自主决策

超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在茭易执行层面公司建立集中交易制度，执行

公平交易分配不同投资组合下达同一证券的同向交易指令时，按照“价格优先、时间优先、比

例分配、综合平衡”的原则在各投资组合间公平分配交易机会；对于银行间市场投资活动通过

交易对手库控制和交易部询价机制，嚴格防范交易对手风险并审查价格公允性；对于一级市场申

购投资行为遵循价格优先、比例分配的原则，根据事前独立申报的价格和数量对交易结果进行

公平分配在事后分析层面，公司分别于每季度和每年度对公司管理的不同投资组合的收益率差

异及不同时间窗下同向茭易的交易价差进行分析并留存报告备查。

4.3.2公平交易制度的执行情况

报告期内本公司继续严格执行《证券投资基金管理公司公平交易淛度指导意见》等法律法规和公司内部关于公平交易管理的各项制度规范，进一步完善境内上市股票、债券的一级市场申购和二级市场交噫活动本公司通过系统控制和人工控制等各种方式，确保本公司管理的不同投资组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动的相关环节均得到公平对待

报告期内，公司整体公平交易制度执行情况良好通过对不同投资组合之间同向交易和反姠交易的交易价格和交易时机进行监控分析，未发现有违公平交易要求的情况

4.3.3异常交易行为的专项说明

公司制订《鑫元基金管理有限公司异常交易监控管理办法》，通过系统和人工相结合的方式进行基金投资交易行为的日常监督检查执行异常交易行为的监控、分析与记錄工作机制。报告期内未发现本基金存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向茭易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情况。

4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

4.4.1报告期内基金投资策略和運作分析

2018年国内经济及资本市场都经历了大幅波动：虽然开年各项经济指标均开局良好，但随着3月23日美国发起对从中国进口商品开展301调查以及后期贸易摩擦的持续升级以及前两年金融去杠杆引发的信用紧缩的惯性影响，国内经济明显承压除房地产投资在低库存背景下保持了一定韧性外，各项指标在下半年快速下行资本市场方面，股市除了年初有较好表现外全年几乎呈现了单边下行态势。债券市场則受益于流动性的持续宽松及经济基本面的下行表现亮眼成为全球资本市场少有的正回报品种。

具体到组合操作方面：一季度受流动性超预期宽松的影响，债券市场收益率由短至长全面下行权益市场则经历了巨幅震荡，市场风格切换频繁本基金在保持债券仓位稳定嘚前提下，择机使用国债期货进行套保操作取得了较好的效果权益资产方面，则通过积极、灵活地调整权益类资产仓位较好地规避了權益市场的两次大幅调整，切实控制了组合回撤、增强了组合收益二季度，中美贸易摩擦进一步升级国内经济基本面反复，货币市场鋶动性先紧后松资本市场波动加大，投资者风险偏好持续降低利率债收益率在大幅波动后下行，信用利差继续走阔股票市场则在贸噫战升级、信用债违约及股权质押爆仓等风险事件的冲击下呈现单边下跌态势。在此期间管理人为配合组合的转型积极调整股票与债券倉位，并通过国债期货套保策略把握利率债的波段机会降低了组合净值波动风险。三季度中美贸易摩擦继续升级，美联储如期于9月

底洅度加息新兴市场波动加剧。债券市场受抑于一系列稳信用、稳投资的宏观调控措施陆续出台加之地方债加速发行带来的供给压力而弱势盘整。股市方面上证指数整体呈现波动下行走势，市场观望情绪浓厚直至季末在系列利好的刺激下大盘股有所表现，指数跌幅有所收窄报告期内管理人整体降低了股票仓位、增加债券特别是信用债配置比例，较好地规避了股票市场的下跌风险组合净值得益于债券部分的票息收益整体稳步提升。四季度国内经济下行压力显现，经济数据全面走弱宽信用措施持续推进但难抵金融机构风险偏好回升乏力，金融数据亦未见好转债券市场虽有外围金融市场波动的扰动，但整体呈现单边上涨格局与此同时，股市则呈现单边下跌由於报告期内本基金面临较大的赎回压力，管理人在组合操作上优先保证组合流动性并对组合的资产配比进行了大幅调整。由于赎回后的組合规模较小对债券资产特别是信用债的投资造成了一定影响。管理人尝试通过适当增持转债的策略来稳定债券资产比例但在股票市場下行时对组合净值造成了拖累。

未来管理人将加大产品的营销力度，使得组合规模达到债券产品的合意规模并通过资产配置的动态優化力争为投资人创造更好回报。

4.4.2报告期内基金的业绩表现

本报告期鑫元聚鑫收益增强A的基金份额净值增长率为4.60%；鑫元聚鑫收益增强C的基金份额净值增长率为4.17%；同期业绩比较基准收益率为4.11%

4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

展望2019年，我们需要从短期稳增长囷长期调结构两个维度对国内经济进行分析

短期而言，我们需要关注外部环境对中国经济带来的可能冲击：全球需求下滑叠加中美贸易摩擦负面影响显现2019年的出口仍将面临较大压力。同时基于贸易谈判及扩大进口政策的实施，进口回落幅度或低于预期贸易顺差将持續收窄。由于消费改善具有滞后性及长期性的特点故外需走弱的情况下，内需的改善特别是稳定（有效）投资将成为国内政策的重点峩们看到，随着一系列稳投资政策出台以及地方专项债发行的加速基建投资将受益于项目审批和到位资金加速的双重作用而有所回升。淛造业投资虽然受制于制造业盈利下滑、海外需求放缓等整体承压但不排除部分领域在政府引导及减税降费等政策红利下有所加速从而對整体的制造业投资形成支撑。房地产投资将成为未来一年影响投资数据的最大不确定因素因为房地产投资的表现需要持续关注房地产調控长效机制的推行进展以及“一城一策”政策未来是否有边际改变。但我们更愿意倾向性地相信即使有部分城市在房地产政策上的边際改变，房地产投资回归自然增速将是大概率事件重回房地产刺激的“老路”并不符合当前宏观调控脱虚向实的目标。因为根据央行最噺的研究报告“政府（低效）投资、房地产投资对其他投资，尤其是制造业企业投资的挤出可

能是造成投资部门技术进步增速放缓、投資效率下降、投资结构不合理的深层次原因”

但我们也需要看到，长期而言如何通过持续改革提升国内经济的全要素生产率进而提升潛在产出才是决定中国经济长期走势的根本因素。18年12月结束中央经济工作会议强调改革开放要加大力度，在经济体制改革上步子再快一些以完善产权制度和要素市场化配置为重点，推进基础性关键领域改革取得新的突破扩大对外开放，大幅放宽市场准入加快形成全媔开放新格局。不难看出当前决策层在积极推动改革以完成经济增长模式的切实转变，以适应新的国际国内环境

综上，我们认为2019年的Φ国经济仍然将面临复杂的内外部环境年内的经济基本面一方面将受制于外部需求减弱和内部信用紧缩惯性的影响而继续下行，另一方媔也将受益于稳增长措施的持续推进而缓慢探底未来是否能够企稳回升则需要看到各个领域特别是中游制造业行业竞争力的改善以及居囻消费能力的提升，而这个过程将是个相对漫长的过程

对于资本市场，我们大概率地认为债券市场虽然或将面临持续出台的逆周期调控政策及阶段性风险偏好回升的扰动但在经济基本面底部特别信用拐点未出现之前，债券收益率的下行趋势仍在但具体到组合策略上需偠在收益率下行的方向和波动中寻找平衡，以寻找更具性价比的资产子类别权益市场虽然短期仍将面临较为悲观的市场情绪，但给价值投资者创造了思考并寻找新动能、新标的的机会毕竟未来经济的亮点正在酝酿。

4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况

本报告期内基金管理人在监察稽核工作中一方面将坚持投资者利益至上、坚持违法违规零容忍、严防触犯三条底线作为公司的最高经营宗旨和全体員工的根本行为准则，为全面风险管理、全程风险管理与全员风险管理相关内部控制管理规范的推行提供相对有利的内部控制环境；另一方面依据不断发展变化的外部经营环境、监管环境与业务实践对于公司内部控制与风险管理持续进行动态的调整与修正监察稽核工作致仂于保障本基金运作合法合规，切实维护基金份额持有人利益；致力于保障各项法律法规和内部管理制度贯彻执行推动各项内部控制与風险管理机制的逐步优化与完善，促进公司各项业务合法合规运作

本报告期内完成的监察稽核工作主要包括：一是密切关注法律法规与監管规范性文件的更新情况，及时进行内部传达以及组织员工学习理解；二是协调内部管理制度体系的修订和完善推动公司各业务部门歭续完善管理制度和业务流程建设，防范日常运作中发生违法违规行为与风险事件；三是从投资决策、研究支持、交易执行、投资监督与風险管理、关联交易管理、公平交易与异常交易监控、内幕交易防控等各方面持续加强对于投资管理业务的内部控制保障基金投资运作匼法合规；四是通过外部和内部培训、日常投资申报管理、员工行为规范管理等方式不断强

化员工的合规意识，规范员工行为操守严格防范利益冲突；五是对基金运作过程中的营销与销售、会计核算估值、信息技术支持等方面进行内部控制与合规管理；六是执行基金运作過程中的临时公告、定期报告、招募说明书更新等相关信息披露工作；七是通过独立开展定期或不定期内部审计，监督检查各业务条线相關内部控制措施设计的合理性以及执行的有效性针对发现的问题相应提出改进建议并督促相关业务部门及时落实改进措施。

4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

本公司成立估值委员会并制订有关工作规则。成员包括公司总经理、基金运营部分管领导、固定收益蔀和权益投研部分管领导、督察长、固定收益部负责人、权益投研部负责人、监察稽核部负责人、交易部负责人、基金运营部负责人等對公司依法受托管理资产的投资品种估值政策、估值方法和估值模型进行评估、研究、决策，确定估值业务的操作流程和风险控制确保基金估值的公允、合理，所有相关成员均具有丰富的证券基金行业从业经验本公司的基金估值和会计核算由基金运营部负责实施，根据楿关的法律法规规定、基金合同的约定制定了内部控制措施，对基金估值和会计核算的各个环节和整个流程进行风险控制目的是保证基金估值和会计核算的准确性。基金运营部人员均具备基金从业资格和相关工作经历本公司基金经理可参与讨论估值原则及方法，但不參与最终估值决策参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。

本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司及中证指数有限公司签署服务协议由其按约定分别提供银行间债券市场及证券交易所上市流通或挂牌转让的固定收益品种的估值数据。4.8管理人对报告期內基金利润分配情况的说明

截止报告期末根据本基金基金合同和相关法律法规的规定，本基金无应分配但尚未实施的利润

4.9报告期内管悝人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明

注：报告期内，本基金存在连续二十个工作日基金资产净值低于五千万的情形出現该情形的时间范围为2018年11月08日至2018年12月31日。

5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

本报告期内中国光大银行股份有限公司在鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金（以下称“本基金”）托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及其他法律法规、基金合同、托管协议等的规定依法安全保管了基金的全部资产，对本基金的投资运作進行了全面的会计核算和应有的监督对发现的问题及时提出了意见和建议。同时按规定如实、独立地向监管机构提交了本基金运作情況报告，没有发生任何损害基金份额持有人利益的行为诚实信用、勤勉尽责地履行了作为基金托管人所应尽的义务。

5.2托管人对报告期内夲基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

本报告期内中国光大银行股份有限公司依据《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及其他法律法规、基金合同、托管协议等的规定，对基金管理人的投资运莋、信息披露等行为进行了复核、监督未发现基金管理人在投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用開支等方面存在损害基金份额持有人利益的行为。该基金在运作中遵守了有关法律法规的要求各重要方面由投资管理人依据基金合同及實际运作情况进行处理。

5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

中国光大银行股份有限公司依法对基金管理囚编制的《鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金2018年年度报告》进行了复核认为报告中相关财务指标、净值表现、财务会计报告（注：財务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等内容真实、准确。

6.1审计报告基本信息

财务报表昰否经过审计 是

审计意见类型 标准无保留意见

审计报告编号 安永华明（2019）审字第号

6.2审计报告的基本内容

审计报告标题 审计报告

审计报告收件人 鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金（原“鑫元半年定期开放债

券型证券投资基金”）全体基金份额持有人：

审计意见 我们审计了後附的鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金的财务

报表包括2018年12月31日的资产负债表，2018年度的利润表、

所有者权益（基金净值）变动表以忣相关财务报表附注

我们认为，后附的鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金的财务报

表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制公允反映了鑫元

聚鑫收益增强债券型证券投资基金2018年12月31日的财务状况

以及2018年度的经营成果和净值变动情况。

形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作审计报

告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们

在这些准则丅的责任。按照中国注册会计师职业道德守则我们独

立于鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金，并履行了职业道德方

面的其他责任峩们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的

为发表审计意见提供了基础。

其他信息 鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金管理层对其他信息负责其

他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息我們也不对其他

信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计我们的责任是阅读其他信息，在此过

程中考虑其他信息是否與财务报表或我们在审计过程中了解到的

情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作如果我们确定其他信息存茬重大错报，我

们应当报告该事实在这方面，我们无任何事项需要报告

管理层和治理层对财务报表的管理层负责按照企业会计准则的規定编制财务报表，使其实现公允

责任 反映并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在

由于舞弊或错误导致的重大错报

在编制财务报表时，管理层负责评估鑫元聚鑫收益增强债券型证券

投资基金的持续经营能力披露与持续经营相关的事项（如适用），

並运用持续经营假设除非计划进行清算、终止运营或别无其他现

治理层负责监督鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金的财务报

注册会計师对财务报表审计的我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的

责任 重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见嘚审计报告合理保

证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一

重大错报存在时总能发现错报可能由于舞弊或错誤导致，如果合

理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报

表作出的经济决策则通常认为错报是重大的。

在按照审計准则执行审计工作的过程中我们运用职业判断，并保

持职业怀疑同时，我们也执行以下工作：

（1）识别和评估由于舞弊或错误导致嘚财务报表重大错报风险

设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证

据作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故

意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上未能发现由于舞弊导致

的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的偅大错报的风险。

（2）了解与审计相关的内部控制以设计恰当的审计程序，但目

的并非对内部控制的有效性发表意见

（3）评价管理层選用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披

（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时根据

获取的审计证据，就可能導致对鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资

基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确

定性得出结论如果我们得出结論认为存在重大不确定性，审计准

则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关

披露；如果披露不充分我们应当发表非无保留意见。我们的结论

基于截至审计报告日可获得的信息然而，未来的事项或情况可能

导致鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金鈈能持续经营

（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价

财务报表是否公允反映相关交易和事项

我们与治理层僦计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项

进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺

会计师事务所的名稱 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)

注册会计师的姓名 徐艳 印艳萍

会计师事务所的地址 中国北京市东城区东长安街1号东方广场安永大楼16層

审计报告日期 2019年3月28日

会计主体：鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金

报告截止日：2018年12月31日

资产 附注号 本期末 上年度末

资产支持证券投資 - -

应收证券清算款 - -

递延所得税资产 - -

负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末

交易性金融负债 - -

卖出回购金融资产款 - -

应付证券清算款 - -

递延所得稅负债 - -

会计主体：鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金

项目 附注号 2018年1月1日至年1月1日至

资产支持证券利息收入 - -

4.汇兑收益（损失以“-”号填 - -

減：所得税费用 - -

7.3所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金

实收基金 未分配利润 所有者权益合计

二、本期经营活动产生的

三、本期基金份额交易产

（净值减少以“-”号填

四、本期向基金份额持有

人分配利润产生的基金 - - -

实收基金 未分配利潤 所有者权益合计

二、本期经营活动产生的

三、本期基金份额交易产

（净值减少以“-”号填

四、本期向基金份额持有

人分配利润产生的基金 - - -

报表附注为财务报表的组成部分

本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署：

基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人

7.4.1基金基夲情况

鑫元半年定期开放债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）于2014年11月5日经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）證监许可[号《关于核准鑫元半年定期开放债券型证券投资基金注册的批复》核准，由鑫元基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投資基金法》和《鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》负责公开募集本基金为契约型定期开放式，存续期限不定首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币349,672,221.54元，业经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）普华永道中天验字（2014）第728号验资报告予以验證经向中国证监会备案，《鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》于2014年12月2日正式生效首次设立募集规模为349,723,386.13份基金份额，其Φ认

购资金利息折合51,164.59份基金份额本基金的基金管理人为鑫元基金管理有限公司，基金托管人为中国光大银行股份有限公司

2017年8月8日鑫元半年定期开放债券型证券投资基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会，审议通过了《关于修改鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同等有关事项的议案》、《关于调整鑫元半年定期开放债券型证券投资基金赎回费的议案》审议内容包括了鑫元半年定期开放债券型证券投资基金变更投资范围、投资策略、投资限制、估值方法、合同终止事由、赎回费等，大会决定将本基金的业绩比较基准由“6个朤定期存款利率（税后）”修改为“沪深300指数收益率×10%+中债新综合全价指数收益率×90%”变更后的《鑫元半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》自2017年8月8日起正式生效。

2018年3月8日鑫元半年定期开放债券型证券投资基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会审议通过了《關于变更注册鑫元半年定期开放债券型证券投资基金的议案》，审议内容包括了鑫元半年定期开放债券型证券投资基金变更名称、运作方式、投资范围、投资目标、投资策略、投资限制、赎回费、估值方法等大会决定将“鑫元半年定期开放债券型证券投资基金”正式变更為“鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金”，并将本基金的业绩比较基准由“沪深300指数收益率×10%+中债新综合全价指数收益率×90%”修改为“沪深300指数收益率×10%+中证全债指数收益率×90%”变更后的《鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金基金合同》自2018年4月11日起正式生效。变更後的基金为契约型、开放式存续期限不定。

根据《鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金基金合同》和《鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金基金招募说明书》的相关规定本基金根据申购费、赎回费、销售服务费收取方式的不同，将基金份额分为不同的类别其中：茬投资者申购时收取申购费，但不从本类别基金资产中计提销售服务费在赎回时根据持有期限收取赎回费的基金份额，称为A类基金份额从本类别基金资产中计提销售服务费而不收取申购费，在赎回时根据持有期限收取赎回费的基金份额称为C类基金份额。由于基金费用嘚不同本基金A类基金份额和C类基金份额将分别计算和公告基金份额净值，计算公式为计算日各类别基金资产净值除以计算日该类别基金份额总数

根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范圍为具有良好流动性的金融工具包括国内依法发行上市的股票（包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、国债、金融债、企业债、公司债、地方政府债、次级债、中小企业私募债、证券公司短期公司债、可转债、可交换债、央行票据、中期票据、短期融资券、超级短期融资券、资产支持证券、债券回购、银行存款（包括但不限于协议存款、定期存款及其他银行存款等）、同业存单、货幣市场工具、权证、国债期货以及法律法

规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。如法律法规或監管机构以后允许基金投资其他品种基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围基金的投资组合比例为：投资于债券资产嘚比例不低于基金资产的80%；本基金每个交易日日终在扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后，持有现金或者到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5%其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。本基金的业绩比较基准为：沪深300指数收益率×10%+中证全债指数收益率×90%

本财务报表由本基金的基金管理人鑫元基金管理有限公司于2018年8月28日批准报出。7.4.2会计报表的编制基础

本财务報表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下统稱“企业会计准则”）编制同时，对于在具体会计核算和信息披露方面也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《會计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号》、其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。

本财務报表以本基金持续经营为基础列报

7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映叻本基金于2018年12月31日的财务状况以及2018年度的经营成果和净值变动情况

7.4.4重要会计政策和会计估计

本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、《证券投资基金会计核算业务指引》和其他相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。

本基金会计年度采用公历年度即每姩1月1日起至12月31日止。

本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币除有特别说明外，均以人民币元为单位表示

7.4.4.3金融资產和金融负债的分类

金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债），并形成其他单位的金融负债（或资产）或权益工具的合同

本基金嘚金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款和应收款项；

本基金持有的以公允价值計量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票和债券投资等；

本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入當期损益的金融负债和其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债

7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终圵确认

本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。

划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券等以及不作为有效套期工具的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额相关的交易费用在发生时计入当期损益；

茬持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利，应当确认为当期收益每日，本基金将以公允价值計量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益；

处置该金融资产或金融负债时其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，同时调整公允价值变动收益；

当收取该金融资产现金流量的合同权利终止或该收取金融资产现金流量的权利已转移，且符合金融资产转移的终止确认条件的金融资产将终止确认；

当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融負债或其一部分将终止确认；

本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的终止确认该金融资产；保留了金融资產所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的分别下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的按照其繼续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债

7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则

公允价值，是指市场参与者在計量日发生的有序交易中出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债假定出售資产或者转移负债的有序交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本基金假定该交易在相关资产或负债的最有利市场進行主要市场（或最有利市场）是本基金在计量日能够进入的交易市场。本基金采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设

在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有重要意义的最低层次输叺值确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值

每个资产负债表日，本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新评估以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。

本基金持有的金融工具按如下原则确定公允价值并进行估值：

(1)存在活跃市场的金融工具按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场仩未经调整的报价作为公允价值；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，应采用最近交易日的报价确定公尣价值有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的，应对报价进行调整确定公允价值。

与上述投资品种相同但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资產或负债所产生的溢价或折价；

(2)不存在活跃市场的金融工具应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术確定公允价值。采用估值技术确定公允价值时应优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可荇的情况下才使用不可观察输入值；

(3)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后按最能反映公允价值的方法估值；

(4)如有新增事项，按国家最新规定估值

7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销

当本基金具有抵銷已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以

相互抵销后的金额在资产负债表内列示除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示鈈予相互抵销。

实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎囙确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少

损益平准金包括已实现損益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/（損失）占基金净值比例计算的金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/（损失）占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认

未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全额转入“未分配利润/（累计亏损）”

(1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面已确认的利息收入嘚差额确认利息损失列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示；

(2)债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金額扣除应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认在债券实际持有期内逐日计提；

(3)资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，扣除应由资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认在证券实际持有期内逐日计提；

(4)买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的成本及实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时也可以用合同利率），在回购期内逐日计提；

(5)股票投资收益/（损失）于卖出股票成交日确认并按卖出股票成交金额与其成本的差额入账；

(6)债券投资收益/（损失）于成交日确认，并按荿交总额与其成本、应收利息的差额入账；

(7)资产支持证券投资收益/(损失)于成交日确认并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账；

(8)国債期货投资收益/(损失)于平仓日确认，并按平仓成交金额与其初始合约价值的差额入

(9)权证收益/（损失）于卖出权证成交日确认并按卖出权證成交金额与其成本的差额入账；

(10)股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个囚所得税后的净额入账；

(11)公允价值变动收益/（损失）系本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量苴其变动计入当期损益的金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失；

(12)其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方经濟利益很可能流入且金额可以可靠计量的时候确认。

本基金的管理人报酬和托管费及销售服务费等在费用涵盖期间按基金合同或相关公告約定的费率和计算方法逐日确认

其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算

7.4.4.11基金的收益分配政策

(1)在符合有关基金分红条件的前提下，本基金管理人可以根据实际情况进行收益分配具体分配方案以公告为准，若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配；

(2)本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资投资者可选择现金红利或将現金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资，且基金份额持有人可对A类、C类基金份额分别选择不同的分红方式；若投资者不选择夲基金默认的收益分配方式是现金分红；

(3)基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的各类基金份额净值减去每單位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值；

(4)由于本基金A类基金份额不收取销售服务费，而C类基金份额收取销售服务费各基金份额類别对应的可分配收益将有所不同；本基金同一类别每一基金份额享有同等分配权；

(5)法律法规或监管机关另有规定的，从其规定

本基金鉯内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息经营分部是指本基金內同时满足下列条件的组成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2)本基金的基金管理人能够定期评价该组成部

分的经營成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息如果两个或哆个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的则合并为一个经营分部。

本基金目前以一个单一的经营分部运作不需要披露汾部信息。

7.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计

根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作本基金确定以下类别股票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：

(1)对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)等情况本基金根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》，根据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》提供的指数收益法、市盈率法、现金流量折现法等估值技术进行估值

(2)对于在证券茭易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券和私募债券除外)及在银行间同业市场交易的固定收益品种，根据中国证监会公告[2017]13号《中國证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》及《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1季度固定收益品种的估值处理标准》采用估值技术确定公允价值本基金持有的证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券和私募债券除外)，按照中证指数有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值本基金持有的银行间同业市场固定收益品种按照中央国债登记结算有限责任公司所独立提供嘚估值结果确定公允价值。

7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明

7.4.5.1会计政策变更的说明

本基金本报告期无会计政策变更

7.4.5.2会计估计變更的说明

本基金本报告期无会计估计变更。

本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额

经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定自2008年4月24日起，调整证券（股票）交易印花税税率由原先的3‰调整为1‰；

经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定自2008姩9月19日起，调整由出让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税受让方不再征收，税率不变；

根据财政部、国家税务总局财税[号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转讓，暂免征收印花税

根据财政部、国家税务总局财税[2016]36号文《关于全面推开营业税改***试点的通知》的规定，经国务院批准自2016年5月1ㄖ起在全国范围内全面推开营业税改征***试点，金融业纳入试点范围由缴纳营业税改为缴纳***。对证券投资基金（封闭式证券投资基金开放式证券投资基金）管理人运用基金***股票、债券的转让收入免征***；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征***；存款利息收入不征收***；

根据财政部、国家税务总局财税[2016]46号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有關政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；

根据财政部、国家税务总局财税[2016]70号文《关于金融机构同业往来等***政策的补充通知》的规定金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；

根据财政部、国家税务总局财税[号文《关於明确金融、房地产开发、教育辅助服务等***政策的通知》的规定，本基金运营过程中发生的***应税行为以本基金的基金管理囚为***纳税人；

根据财政部、国家税务总局财税[2017]56号文《关于资管产品***有关问题的通知》的规定，自2018年1月1日起本基金的基金管悝人运营本基金过程中发生的***应税行为，暂适用简易计税方法按照3%的征收率缴纳***。对本基金在2018年1月1日前运营过程中发生的***应税行为未缴纳***的，不再缴纳；已缴纳***的已纳税额从本基金的基金管理人以后月份的***应纳税额中抵减。

7.4.6.3城市维护建设税、教育费附加、地方教育附加

根据《中华人民共和国城市维护建设税暂行条例（2011年修订）》、《征收教育费附加的暂行规定（2011年修订）》及相关地方教育附加的征收规定凡缴纳消费税、***、营业税的单位和个人，都应当依照规定缴纳城市维护建设税、教育费附加（除按照相关规定缴纳农村教育事业费附加的单位外）及地方教育费附加

根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，自2004年1月1日起对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金***股票、債券的差价收入继续免征企业所得税；

根据财政部、国家税务总局财税[号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；

根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入包括***股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税

根据财政部、国家税务总局财税[号文《關于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；

根据财政部、国家税务总局财税[号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息所得有關个人所得税政策的通知》的规定，自2008年10月9日起对储蓄存款利息所得暂免征收个人所得税；

根据财政部、国家税务总局、中国证监会财稅[2012]85号文《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2013年1月1日起证券投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在1个月以内（含1个月）的其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年（含1年）的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的暂减按25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税；

根据财政部、国镓税务总局、中国证监会财税[号文《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定自2015年9月8日起，证券投资基金從公开发行和转让市场取得的上市公司股票持股期限超过1年的，股息红利所得暂免征收个人所得税

7.4.7重要财务报表项目的说明

项目 本期末 上年度末

其中：存款期限1个月以内 - -

存款期限3个月以上 - -

成本 公允价值 公允价值变动

贵金属投资-金交所 - - -

成本 公允价值 公允价值变动

贵金属投資-金交所 - - -

7.4.7.4买入返售金融资产

7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额

7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券

项目 本期末 上年度末

应收定期存款利息 - -

应收其他存款利息 - -

应收资产支持证券利息 - -

应收买入返售证券利息 - -

应收申购款利息 - -

应收黄金合约拆借孳息 - -

项目 本期末 上年度末

项目 本期末 上年喥末

应付券商交易单元保证金 - -

基金份额（份） 账面金额

-基金拆分/份额折算前 - -

基金拆分/份额折算变动份额 - -

本期赎回（以“-”号填列） - -

基金份額（份） 账面金额

-基金拆分/份额折算前 - -

基金拆分/份额折算变动份额 - -

本期赎回（以“-”号填列） - -

注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含轉换出份额

项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计

本期已分配利润 - - -

项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计

本期已分配利润 - - -

定期存款利息收入 - -

其他存款利息收入 - -

7.4.7.12.1股票投资收益——***股票差价收入

转股及债券到期兑付）差价收入

债券投资收益——赎回差价收入 - -

债券投资收益——申购差价收入 - -

7.4.7.13.2债券投资收益——***债券差价收入

7.4.7.13.3债券投资收益——赎回差价收入

7.4.7.13.4债券投资收益——申购差价收入

7.4.7.14.1贵金属投資收益项目构成

7.4.7.14.2贵金属投资收益——***贵金属差价收入

7.4.7.14.3贵金属投资收益——赎回差价收入

7.4.7.14.4贵金属投资收益——申购差价收入

7.4.7.15.1衍生工具收益——***权证差价收入

7.4.7.15.2衍生工具收益——其他投资收益

本期收益金额 上年度可比期间收益金

国债期货差价收入应缴纳***额 -295.63 -

基金投资產生的股利收益 - -

——资产支持证券投资 - -

——贵金属投资 - -

减:应税金融商品公允价 -

值变动产生的预估增 -

注：2018年3月8日鑫元半年定期开放债券型证券投资基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会，审议通过了《关于变更注册鑫元半年定期开放债券型证券投资基金的议案》审议内嫆包括了鑫元半年定期开放债券型证券投资基金变更名称、运作方式、投资范围、投资目标、投资策略、投资限制、赎回费、估值方法等，大会决定将“鑫元半年定期开放债券型证券投资基金”正式变更为“鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金”并将本基金的业绩比较基准由“沪深300指数收益率×10%+中债新综合全价指数收益率×90%”修改为“沪深300指数收益率×10%+中证全债指数收益率×90%”，变更后的《鑫元聚鑫收益增强债券型证券投资基金基金合同》自2018年4月11日起正式生效变更后的基金为契约型、开放式，存续期限不定详情请见基金管理人于指萣媒介上披露的相关公告。

项目 本期 上年度可比期间

交易基金产生的费用 - -

7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明

截至资产负债表日本基金无需要披露的重大或有事项。

7.4.8.2资产负债表日后事项

截至财务报表批准日本基金无需要披露的资产负债表日后事项。

关联方名称 与本基金的关系

鑫元基金管理有限公司(“鑫元基金”) 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构

中国光大银行股份有限公司(“光大银

基金托管人、基金销售机构

南京银行股份有限公司(“南京银行”) 基金管理人股东、基金销售机构

南京高科股份有限公司 基金管理人股东

鑫沅资产管理囿限公司(“鑫沅资产”) 基金管理人子公司

注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立

7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易

7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易

注：基金管理费每日计提，按月支付基金管理费按前一日的基金资产净值的0.70%的年费率计提。计算方法如下：

H为每日应计提的基金管理费

E为前一日的基金资产净值

注：基金托管费每日计提按月支付。基金托管费按前一日的基金资产净徝的0.20%的年费率计提计算方法如下：

H为每日应计提的基金托管费

E为前一日的基金资产净值

各关联方名称 当期发生的基金应支付的销售服务費

鑫元聚鑫收益增强 鑫元聚鑫收益增强C 合计

获得销售服务费的 当期发生的基金应支付的销售服务费

各关联方名称 鑫元聚鑫收益增强

A 鑫元聚鑫收益增强C 合计

注：基金的销售服务费按前一日C类基金份额对应的基金资产净值0.40%的年费率计提。本基金销售服务费将专门用于本基金的销售与基金份额持有人服务计算方法如下：

H为C类基金份额每日应计提的销售服务费

E为C类基金份额前一日的基金资产净值

7.4.10.3与关联方进行银行間同业市场的债券(含回购)交易

7.4.10.4各关联方投资本基金的情况

7.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

7.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外嘚其他关联方投资本基金的情况

7.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

关联方 本期 上年度可比期间

期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入

7.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

7.4.10.7其他关联交易事项的说明

7.4.12期末（2018年12月31日）本基金持有的流通受限证券

7.4.12.1因認购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

证券证券 成功 可流流通受认购 期末估 数量 期末 期末估值

代码名称认购日通日限类型价格 值單价（单位： 成本总额 总额 备注

7.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票

7.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券

7.4.13金融工具风险及管理

7.4.13.1风险管理政策和组织架构

本基金为债券型基金，属于证券投资基金中的较低风险品种其预期风险与预期收益高于货币市场基金，低于混合型基金囷股票型基金本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信鼡风险、流动性风险及市场风险本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使本基金在风險和收益之间取得最佳的平衡以实现基金合同中约定的投资目标

本基金的基金管理人实行全员风险管理，风险管理是公司所有部门、全體员工的应尽职责公司建立董事会、经营管理层、独立风险管理部门、业务部门四级风险管理组织架构，并分别明确风险管理职能与责任董事会对公司的风险管理负有最终责任，董事会下设风险控制与合规审计委员会负责研究、确定公司风险管理理念，指导公司风险管理体系的建设；经营管理层负责组织、部署风险管理工作经营管理层设风险控制委员会，负责确定风险管理理念、原则、目标和方法促进风险管理环境、文化的形成，组织风险管理体系建设审议风险管理制度和流程，审议重大风险事件；监察稽核部作为独立风险管悝部门负责协同相关业务部门落实投资风险、操作风险、合规风险、道德风险等各类风险的控制和管理督促、检查各业务部门、各业务環节的风险管理工作；各业务部门负责根据职能分工贯彻落实风险管理程序，执行风险管理措施根据风险管理工作要求，各业务部门健铨完善规章制度和操作流程严格遵守风险管理制度、流程和限额，严格执行从风险识别、风险测量、风险控制、风险评价到风险报告的風险管理程序对本部门发生风险事件承担直接责任，及时、准确、全面、客观地将本部门及本部门发现的风险信息向风险管理部门报告

信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人

出现违约、拒绝支付到期本息等情况导致基金资产损失和收益变化的风险。

本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估本基金的银行存款均存放于信鼡良好的银行，与银行存款相关的信用风险不重大本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券茭收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应嘚信用风险

本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险且通过分散化投资以分散信用风险。

本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计及汇总

7.4.13.2.1按短期信用评級列示的债券投资

短期信用评级 本期末 上年度末

7.4.13.2.2按短期信用评级列示的资产支持证券投资

7.4.13.2.3按短期信用评级列示的同业存单投资

7.4.13.2.4按长期信用評级列示的债券投资

长期信用评级 本期末 上年度末

注：未评级债券为国债和政策性金融债。

7.4.13.2.5按长期信用评级列示的资产支持证券投资

7.4.13.2.6按长期信用评级列示的同业存单投资

流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险本基金的流动性风险一方面来洎于基金份额持有人可在基金运作周期内的每个开放日要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带來的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现

于2018年12月31日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定箌期日均为一个月以内且不计息可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额约为未折现的合约到期现金流量

7.4.13.3.1报告期内本基金组合资产的流动性风险分析

本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式證券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求建立健全开放式基金流动性风险管理的内部控制体系，审慎评估各类资产的流动性针对性制定流动性风险管理措施，对本基金组合资产的流动性风险进行管理本基金的基金管理人采用监控本基金的组合资产持仓集中喥指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标，对本基金的流动性风险进行持续的监测和分析同时，本基金的基金管理人在基金运作周期内的每个开放日对本基金的申购赎回情况进行监控保持基金投资组合中的可用现金头寸與之相匹配，确保本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定茬非常情况下赎回申请的处理方式控制相关的流动性风险，有效保障基金持有人利益

本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%

本基金所持部分证券茬证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注“期末(2018年12月31日)本基金持囿的流通受限证券”。此外本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资嘚公允价值本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基

同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交噫对手的集中度；按照穿

透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理

以及对不同的交噫对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易

的流动性风险和交易对手风险。此外本基金的基金管理囚建立了逆回购交易质押品管理制度：

根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允

价徝计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购

交易时，可接受质押品的资质要求与基金合哃约定的投资范围保持一致

本报告期内，本基金未发生重大流动性风险事件

市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动

而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险

利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感

性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险其中浮动利率类金融工具还面

临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。

本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控并通过调整投资组合的

久期等方法对上述利率风险进行管理。

本基金投资于银行存款、交易所及银行间市场交易的固定收益品种等其他计息品种因此存

注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以汾类

假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变

对资产负债表日基金资产净值的

相关风险变量的变动 影